Análisis profundo del protocolo de liquidez centralizada en el ecosistema Move
Cetus, como pionero en el ecosistema Move, ofrece a los usuarios de DeFi una experiencia de trading excepcional y una mayor eficiencia de capital. Utiliza un algoritmo similar al de Uniswap V3, construyendo un protocolo de liquidez centralizada y una serie de funciones auxiliares, al mismo tiempo que aprovecha las características ecológicas únicas de SUI para crear funcionalidades combinables únicas.
Características del mercado de criptomonedas en la cadena
El mercado de criptomonedas en la cadena, aunque de tamaño relativamente pequeño, está creciendo rápidamente. Su característica más notable es la gran cantidad de activos de baja liquidez y baja capitalización de mercado, que tienen una fuerte demanda de descubrimiento de precios. En este entorno de mercado, cómo mejorar el descubrimiento de precios y atraer liquidez se ha convertido en un prerrequisito clave para la prosperidad del comercio en la cadena. Por lo tanto, creemos que los intercambios descentralizados (DEX) deben servir primero a los proveedores de liquidez (LP).
En diferentes escenarios de negociación, la demanda de LP no es la misma. Podemos clasificar los activos en cadena en dos categorías: activos de corriente principal (los diez activos con mayor volumen de transacciones en las principales cadenas públicas) y activos de cola larga. La demanda de LP para estas dos categorías de activos presenta diferencias significativas:
Activos principales LP: buscar mayores ingresos por comisiones y menos pérdidas impermanentes
Activos de cola larga LP: buscando estrategias de capitalización de mercado más económicas, controlables y flexibles.
A largo plazo, el modelo V3 con mayor eficiencia de capital es una tendencia inevitable. Sin embargo, debido a la diversidad de la demanda, Uniswap V2 y V3 pueden coexistir en el mercado. Pero el mercado inevitablemente dará lugar a nuevos talentos que puedan satisfacer ambas demandas. En un ecosistema emergente como SUI, Cetus es sin duda el candidato con mayor potencial.
Cetus: Pionero del protocolo de liquidez concentrada en el ecosistema Move
Cetus ha construido actualmente una línea de productos completa que incluye Swap, Liquidez sin permisos y un puente entre cadenas.
Liquidez concentrada
Cetus adopta un algoritmo de creación de mercado de liquidez concentrada similar al de Uniswap V3. Los LP pueden crear múltiples posiciones en el mismo grupo, simulando diversas curvas de precios al establecer diferentes rangos de precios, lo que permite implementar estrategias personalizadas. Este mecanismo permite a los LP ganar más comisiones por transacciones y mejorar la eficiencia del capital.
construcción de piscina sin permiso
Cetus permite a los usuarios crear pools de Liquidez sin necesidad de permisos, y los proyectos también pueden lanzar nuevos tokens libremente en la plataforma. Esta característica ayuda a atraer proyectos tempranos y a formar rápidamente el poder de fijación de precios sobre activos de cola larga.
tarifas de transacción flexibles
La plataforma ofrece varios niveles de tarifas de transacción (0.01%, 0.05%, 0.25%, 1%), y se pueden establecer múltiples grupos con diferentes tarifas para el mismo token. Este diseño fomenta que el mercado busque de manera espontánea la mejor solución de distribución de liquidez, proporcionando mayor flexibilidad a los LP y a los usuarios de transacciones.
gestión automática de posiciones
Los usuarios pueden realizar operaciones como órdenes de take profit y órdenes limitadas basadas en órdenes de rango. Además, también se puede utilizar un gestor de posiciones de terceros integrado con Cetus para reducir la dificultad en la gestión de Liquidez, especialmente adecuado para LP de activos de cola larga.
combinabilidad
Cetus admite una alta combinabilidad, los equipos de otros proyectos pueden integrar el SDK de Cetus para establecer fácilmente interfaces de intercambio en su propio front-end y acceder rápidamente a la liquidez de Cetus.
puente cruzado seguro
El puente跨链 de Cetus, construido sobre la tecnología Wormhole, se lanzó en noviembre del año pasado, permitiendo la transferencia segura y conveniente de activos a través de cerca de 20 cadenas públicas.
modelo económico de tokens de fuerte correlación
Cetus adopta el modelo económico xToken. Los usuarios pueden obtener participación en los ingresos del protocolo al poseer el token CETUS y xCETUS, asegurando que los intereses de la comunidad y del protocolo estén alineados.
Equipo de Cetus: expertos en algoritmos de mercado de liquidez concentrada
Cetus cuenta con un equipo de DEX con amplia experiencia en desarrollo y operaciones. Su versión APTOS ya ha sido desplegada y está funcionando de manera estable. Con una sólida calidad de producto, una fuerte capacidad de BD dentro del ecosistema y una capacidad narrativa operativa continua, se espera que el equipo de Cetus obtenga una posición de liderazgo en la infraestructura de mercado de liquidez concentrada (CLMM) dentro del ecosistema SUI.
Innovaciones DeFi surgidas del protocolo de liquidez concentrada
Protocolo de gestión automática de liquidez LP
Para abordar los desafíos que enfrentan los LP en los protocolos de liquidez centralizada, surgieron los protocolos de gestión de liquidez automatizada. Este tipo de protocolos puede ayudar a los LP a ejecutar automáticamente estrategias de creación de mercado, reduciendo el riesgo de pérdidas impermanentes.
Este tipo de protocolo también puede lograr:
Minería LP de activos unilaterales
Emitir tokens LP ERC20 para proveedores de LP, mejorando la eficiencia del capital de los activos LP
nuevo pool de ametralladora y minería apalancada
Bajo el algoritmo CLMM, las instituciones de cuantificación profesionales y los equipos de creadores de mercado pueden implementar más estrategias personalizadas. El grupo de ametralladoras puede adoptar una estrategia robusta proactiva para obtener ganancias, lo cual tiene un gran valor para los usuarios de gran volumen.
nuevo sistema de derivados
Desarrollar derivados que puedan cubrir el riesgo de mercado de LP para mitigar el daño a los intereses de LP causado por ataques maliciosos a los proyectos es una dirección que merece atención.
La ventaja de la composabilidad basada en el algoritmo CLMM y muchos protocolos DeFi con gran potencial aún están por desarrollarse. Especialmente después de una serie de eventos recientes de instituciones financieras centralizadas, la importancia de DeFi se ha vuelto cada vez más evidente.
Conclusión
El equipo de Cetus demuestra una capacidad madura de entrega de productos, una fuerte capacidad de desarrollo de negocios entre ecosistemas y una excelente capacidad operativa. Tienen una comprensión profunda y única del producto DEX y del sector. En un ecosistema tan único como SUI, Cetus tiene el potencial de convertirse en un líder de la industria.
Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.
10 me gusta
Recompensa
10
4
Compartir
Comentar
0/400
BankruptWorker
· hace20h
Aún depende de los viejos logros de V3, no va muy bien.
Ver originalesResponder0
RektButStillHere
· hace20h
¿Juego de liquidez concentrada? Siento que tiene potencial.
Cetus: Innovación en el protocolo de liquidez centralizada que lidera el ecosistema Move
Análisis profundo del protocolo de liquidez centralizada en el ecosistema Move
Cetus, como pionero en el ecosistema Move, ofrece a los usuarios de DeFi una experiencia de trading excepcional y una mayor eficiencia de capital. Utiliza un algoritmo similar al de Uniswap V3, construyendo un protocolo de liquidez centralizada y una serie de funciones auxiliares, al mismo tiempo que aprovecha las características ecológicas únicas de SUI para crear funcionalidades combinables únicas.
Características del mercado de criptomonedas en la cadena
El mercado de criptomonedas en la cadena, aunque de tamaño relativamente pequeño, está creciendo rápidamente. Su característica más notable es la gran cantidad de activos de baja liquidez y baja capitalización de mercado, que tienen una fuerte demanda de descubrimiento de precios. En este entorno de mercado, cómo mejorar el descubrimiento de precios y atraer liquidez se ha convertido en un prerrequisito clave para la prosperidad del comercio en la cadena. Por lo tanto, creemos que los intercambios descentralizados (DEX) deben servir primero a los proveedores de liquidez (LP).
En diferentes escenarios de negociación, la demanda de LP no es la misma. Podemos clasificar los activos en cadena en dos categorías: activos de corriente principal (los diez activos con mayor volumen de transacciones en las principales cadenas públicas) y activos de cola larga. La demanda de LP para estas dos categorías de activos presenta diferencias significativas:
A largo plazo, el modelo V3 con mayor eficiencia de capital es una tendencia inevitable. Sin embargo, debido a la diversidad de la demanda, Uniswap V2 y V3 pueden coexistir en el mercado. Pero el mercado inevitablemente dará lugar a nuevos talentos que puedan satisfacer ambas demandas. En un ecosistema emergente como SUI, Cetus es sin duda el candidato con mayor potencial.
Cetus: Pionero del protocolo de liquidez concentrada en el ecosistema Move
Cetus ha construido actualmente una línea de productos completa que incluye Swap, Liquidez sin permisos y un puente entre cadenas.
Liquidez concentrada
Cetus adopta un algoritmo de creación de mercado de liquidez concentrada similar al de Uniswap V3. Los LP pueden crear múltiples posiciones en el mismo grupo, simulando diversas curvas de precios al establecer diferentes rangos de precios, lo que permite implementar estrategias personalizadas. Este mecanismo permite a los LP ganar más comisiones por transacciones y mejorar la eficiencia del capital.
construcción de piscina sin permiso
Cetus permite a los usuarios crear pools de Liquidez sin necesidad de permisos, y los proyectos también pueden lanzar nuevos tokens libremente en la plataforma. Esta característica ayuda a atraer proyectos tempranos y a formar rápidamente el poder de fijación de precios sobre activos de cola larga.
tarifas de transacción flexibles
La plataforma ofrece varios niveles de tarifas de transacción (0.01%, 0.05%, 0.25%, 1%), y se pueden establecer múltiples grupos con diferentes tarifas para el mismo token. Este diseño fomenta que el mercado busque de manera espontánea la mejor solución de distribución de liquidez, proporcionando mayor flexibilidad a los LP y a los usuarios de transacciones.
gestión automática de posiciones
Los usuarios pueden realizar operaciones como órdenes de take profit y órdenes limitadas basadas en órdenes de rango. Además, también se puede utilizar un gestor de posiciones de terceros integrado con Cetus para reducir la dificultad en la gestión de Liquidez, especialmente adecuado para LP de activos de cola larga.
combinabilidad
Cetus admite una alta combinabilidad, los equipos de otros proyectos pueden integrar el SDK de Cetus para establecer fácilmente interfaces de intercambio en su propio front-end y acceder rápidamente a la liquidez de Cetus.
puente cruzado seguro
El puente跨链 de Cetus, construido sobre la tecnología Wormhole, se lanzó en noviembre del año pasado, permitiendo la transferencia segura y conveniente de activos a través de cerca de 20 cadenas públicas.
modelo económico de tokens de fuerte correlación
Cetus adopta el modelo económico xToken. Los usuarios pueden obtener participación en los ingresos del protocolo al poseer el token CETUS y xCETUS, asegurando que los intereses de la comunidad y del protocolo estén alineados.
Equipo de Cetus: expertos en algoritmos de mercado de liquidez concentrada
Cetus cuenta con un equipo de DEX con amplia experiencia en desarrollo y operaciones. Su versión APTOS ya ha sido desplegada y está funcionando de manera estable. Con una sólida calidad de producto, una fuerte capacidad de BD dentro del ecosistema y una capacidad narrativa operativa continua, se espera que el equipo de Cetus obtenga una posición de liderazgo en la infraestructura de mercado de liquidez concentrada (CLMM) dentro del ecosistema SUI.
Innovaciones DeFi surgidas del protocolo de liquidez concentrada
Protocolo de gestión automática de liquidez LP
Para abordar los desafíos que enfrentan los LP en los protocolos de liquidez centralizada, surgieron los protocolos de gestión de liquidez automatizada. Este tipo de protocolos puede ayudar a los LP a ejecutar automáticamente estrategias de creación de mercado, reduciendo el riesgo de pérdidas impermanentes.
Este tipo de protocolo también puede lograr:
nuevo pool de ametralladora y minería apalancada
Bajo el algoritmo CLMM, las instituciones de cuantificación profesionales y los equipos de creadores de mercado pueden implementar más estrategias personalizadas. El grupo de ametralladoras puede adoptar una estrategia robusta proactiva para obtener ganancias, lo cual tiene un gran valor para los usuarios de gran volumen.
nuevo sistema de derivados
Desarrollar derivados que puedan cubrir el riesgo de mercado de LP para mitigar el daño a los intereses de LP causado por ataques maliciosos a los proyectos es una dirección que merece atención.
La ventaja de la composabilidad basada en el algoritmo CLMM y muchos protocolos DeFi con gran potencial aún están por desarrollarse. Especialmente después de una serie de eventos recientes de instituciones financieras centralizadas, la importancia de DeFi se ha vuelto cada vez más evidente.
Conclusión
El equipo de Cetus demuestra una capacidad madura de entrega de productos, una fuerte capacidad de desarrollo de negocios entre ecosistemas y una excelente capacidad operativa. Tienen una comprensión profunda y única del producto DEX y del sector. En un ecosistema tan único como SUI, Cetus tiene el potencial de convertirse en un líder de la industria.