DePIN: Construcción de una red de valor descentralizada mediante la superposición de curvas dobles

DePIN está logrando una interacción masiva entre el mundo físico y Web3, revolucionando gradualmente los modelos de operación de infraestructura tradicionales. A través de sensores, redes inalámbricas, recursos computacionales y la combinación de IA con tecnología blockchain, se impulsa el desarrollo colaborativo mediante incentivos de economía criptográfica. Al analizar la mayoría de los proyectos DePIN, se puede observar que su modelo de negocio contiene una característica importante: los ingresos por hardware como la primera curva de crecimiento, sobre la cual se superponen los servicios de datos para la monetización, formando así una segunda curva de crecimiento. Este es uno de los factores clave que permite a DePIN liderar el crecimiento en el ciclo actual, al mismo tiempo que demuestra cómo los proyectos de tipo DePIN pueden crear un enorme efecto de riqueza en el proceso de construcción de una red de infraestructura descentralizada, formando finalmente una red de valor descentralizada y escalable.

1. Construir un mundo de Internet de las cosas descentralizado

Red de Infraestructura Física Descentralizada ( DePIN ) se define en el informe de Messari de 2023 como "despliegue de infraestructura física y redes de hardware del mundo real utilizando protocolos de economía criptográfica". Este concepto presagia un escenario de aplicación lleno de espacio para la imaginación: las infraestructuras comunes a nuestro alrededor, que incluyen torres de comunicación, estaciones de carga para automóviles, paneles solares, carteles publicitarios, así como los dispositivos de almacenamiento de datos y computación detrás del funcionamiento de Internet, ya no estarán controlados por entidades y organizaciones centralizadas, sino que serán divididas en unidades de igual tamaño, en manos de individuos o mineros a gran escala. La misma categoría de infraestructura física es altamente estandarizada y escalable, formando una cobertura en alfombra.

A través de la Descentralización, la disposición y el uso de la infraestructura pueden lograr una mayor eficiencia y menores costos, al mismo tiempo que se mejora la seguridad y la resiliencia del sistema en su conjunto. No solo eso, desde la producción de energía hasta el procesamiento de datos, diversas instalaciones tienen el potencial de transformarse hacia un modelo descentralizado. Las industrias relacionadas con DePIN mencionadas anteriormente tienen actualmente un tamaño de mercado total que supera los 50 billones de dólares. Por lo tanto, Messari predice que el tamaño potencial del mercado en el ámbito de DePIN se estima en aproximadamente 2.2 billones de dólares, y se espera que alcance los 3.5 billones de dólares para 2028.

1.1 División de la pista DePIN

El sector DePIN abarca seis subcampos: computación, IA, comunicaciones inalámbricas, sensores, energía y servicios. Desde la perspectiva de la cadena de suministro, DePIN se puede desglosar en:

• Proveedores: fabricantes de hardware y usuarios del lado de la oferta que actúan como "mineros".

• Capa media: plataforma del proyecto, blockchain responsable de la validación de datos y liquidación de tokens, y protocolo de segunda capa en cadena que sirve a DePIN; así como componentes modulares de servicio ( utilizados para el desarrollo y gestión de la red DePIN, como interfaz de plataforma, análisis de datos y servicios estandarizados ), kit de herramientas SDK para el desarrollo de DePIN, interfaces API, etc.

• Descarga: interfaz y aplicaciones dApp que se conectan con la demanda.

Además de IoTeX y el antiguo Helium(, que ahora ha migrado a Solana), la mayoría de los proyectos DePIN rara vez pueden abarcar cada aspecto del negocio DePIN. Normalmente eligen Solana o IoTeX como la capa de liquidación de la economía de tokens. Los proyectos en los subcampos de IA y computación en la nube se centran más en la liquidación en cadena y el desarrollo y gestión de la plataforma del proyecto, mientras que los dispositivos de hardware subyacentes programan equipos electrónicos inactivos a través de middleware, como teléfonos móviles o computadoras con GPU de consumo de alto rendimiento.

1.2 Descripción general del desarrollo de la industria DePIN

Según los datos de DePIN Ninja, actualmente hay 1215 proyectos DePIN en línea, con un valor de mercado total de aproximadamente 43 mil millones de dólares. De estos, los proyectos que han emitido monedas y están en línea en la subcategoría DePIN de Coingecko tienen un valor de mercado total que supera los 25 mil millones de dólares.

En octubre del año pasado, esta cifra era de solo 5 mil millones de dólares, y en menos de un año se quintuplicó, lo que demuestra el rápido crecimiento de la industria DePIN. Esto indica que la demanda y el reconocimiento del mercado por las redes de infraestructura física descentralizada están en constante aumento. Con más proyectos lanzándose y la expansión de escenarios de aplicación, la industria DePIN tiene el potencial de convertirse en un área clave de combinación entre la tecnología blockchain y las aplicaciones del mundo real.

2.Las lecciones de la lógica comercial DePIN

El prototipo de DePIN se remonta al concepto de IoT+Blockchain( de la última fase del ciclo. Proyectos como Filecoin y Storj transforman el almacenamiento centralizado en un modo de funcionamiento descentralizado a través de un modelo de economía criptográfica, y se aplican en la ecología Web3, por ejemplo, el almacenamiento de NFT en cadena y el almacenamiento de recursos de frontend y backend de DApps.

El Internet de las Cosas + Blockchain solo refleja la característica de Descentralización ) "De" (, mientras que DePIN enfatiza más la construcción de infraestructuras físicas y la red interconectada a gran escala. En DePIN, "PI" representa Infraestructura Física ) Physical Infrastructure (, "N" representa Red ) Network (, es decir, la red de valor que se forma una vez que el hardware de DePIN alcanza una escala de cobertura adecuada.

El más típico es Helium, que se fundó en 2013 y no fue hasta 2018 que se determinó utilizar la blockchain como medio de incentivo para la implementación descentralizada de IoT. Hasta ahora, Helium casi cumple con todos los elementos de DePIN: economía de nodos, modelo de minería, red de valor, incentivos de crowdsourcing, además de ser el proyecto líder en el campo de la comunicación inalámbrica descentralizada DeWi); además, a finales del año pasado, Helium Mobile lanzó un servicio de paquete de comunicación de 20 dólares en colaboración con T-Mobile, dirigido a usuarios tradicionales. Cuando los usuarios utilizan la red Helium para la transmisión de datos, no solo obtienen recompensas en tokens, sino que también disfrutan de un servicio de comunicación confiable. Al mismo tiempo, Helium también ayuda a T-Mobile a resolver problemas de cobertura de señal en áreas remotas, creando una situación de ganancia triple. La gran cantidad de usuarios tradicionales que se integran tiene un gran impulso para romper las barreras de DePIN y se espera que acelere la adopción masiva de la tecnología blockchain y la red Web3.

Helium y Filecoin pertenecen a la categoría DePIN, pero la diferencia entre ambos es que Helium enfatiza más el hardware, lo que le permite respaldar el crecimiento de los servicios de datos de la segunda curva a través de ingresos por hardware, construyendo un ecosistema independiente, mientras cosecha rendimientos Alpha y Beta. A pesar de que Helium estuvo involucrado en publicidad engañosa el año pasado y enfrentó problemas como la rareza del lenguaje de programación que dificultó el desarrollo, una serie de acciones a finales de año volvió a activar el crecimiento de la segunda curva de Helium; y como el proyecto DePIN más grande que salió primero, sin duda nos ha traído algunas inspiraciones sobre el ecosistema DePIN.

3.El crecimiento explosivo de DePIN se basa en la teoría de la doble curva

"Segunda curva" es un concepto en teoría de gestión e innovación, propuesto inicialmente por el académico de gestión Charles Handy(Charles Handy). Se refiere a la necesidad de introducir nuevas innovaciones o cambios cuando una organización, producto o negocio alcanza la cima de su curva de crecimiento tradicional, para iniciar una nueva curva de crecimiento y así evitar la estancación o el declive.

A partir de la experiencia de proyectos DePIN exitosos anteriores, se puede ver que la lógica comercial de DePIN apunta naturalmente a la venta de hardware como la primera curva de desarrollo del proyecto, mientras que la monetización de la red de valor de datos se superpone a la primera curva, sirviendo como la guía para la segunda curva de desarrollo.

El desarrollo de productos y las capacidades operativas son clave para garantizar el crecimiento de la primera curva; entonces, para iniciar el crecimiento de la segunda curva, se necesitan dos capacidades: primero, la capacidad organizativa de un sistema de Descentralización, y luego, la capacidad de servicio hacia el lado de la demanda.

Correspondiente al ecosistema DePIN, se requiere que los promotores del proyecto, bajo la premisa de tener la capacidad de organizar una red de hardware que soporte la transmisión de datos a gran escala, primero aseguren el buen funcionamiento de la red de valor de datos. Solo así el lado de la demanda podrá integrarse sin problemas, proporcionando al final servicios de datos de alta calidad y estandarizados. Esto completará el crecimiento dual de la curva hiperbólica, formando un ciclo positivo dentro del ecosistema del proyecto.

( 3.1 El valor del hardware es la primera curva de creación de valor

En la primera curva de crecimiento, el negocio experimentará un rápido crecimiento inicial, seguido de una gradual llegada al pico. La dinámica de crecimiento de la primera curva del proyecto DePIN proviene de los ingresos y ganancias generados por la venta de hardware.

La infraestructura tradicional, especialmente en áreas como el almacenamiento de datos y los servicios de comunicación, tiene una lógica de negocio lineal debido a los proveedores o entidades centralizadas: en las primeras etapas del negocio, es necesario invertir en la construcción de infraestructura, y después de que las instalaciones estén completas, se ofrece servicio a los usuarios finales )C端###. Por lo tanto, el desarrollo de este tipo de negocio a menudo requiere la participación de grandes empresas para asumir los altos costos en las etapas iniciales del negocio, que incluyen la compra de hardware, el alquiler de terrenos, la implementación y la contratación de personal de mantenimiento, entre otros. Citando la desconstrucción de BCG sobre la red de valor de datos, su modelo tradicional de operación de IoT ha creado la cadena de valor de datos mostrada en la imagen de la izquierda, donde los datos se transmiten de manera independiente y lineal como un factor de producción, y cada ecosistema es completamente independiente.

Y el proyecto DePIN divide el lado de suministro centralizado y lo convierte en una forma de crowdsourcing, completando la construcción de la red de hardware.

Por lo tanto, el primer paso para desmantelar la infraestructura centralizada es clave para lograr el primer crecimiento en curva del proyecto DePIN.

El equipo del proyecto DePIN debe esforzarse por promocionarse a sí mismo, difundir su narrativa y atraer la participación de los usuarios del lado de la oferta a través de una serie de métodos operativos, incluyendo la pre-venta de "máquinas mineras", recompensas por compra y airdrops; trasladar los enormes costos de infraestructura a los usuarios del lado de la oferta para lograr un inicio ligero y de bajo costo. Los usuarios del lado de la oferta también se convierten en "accionistas" del equipo del proyecto al poseer hardware, mientras que, con la expectativa de ganar dinero a través de la minería en el futuro, ayudan al equipo del proyecto a desplegar la red de hardware.

No solo eso, a diferencia de los proveedores de equipos centralizados tradicionales, la actualización y el mantenimiento de los dispositivos DePIN son realizados conjuntamente por el equipo del proyecto y los mineros, es decir, el proveedor de equipos solo se encarga de la investigación y el desarrollo de actualizaciones y de la venta, mientras que la actualización y el mantenimiento son completados por los usuarios del lado de la oferta. En el proceso de mantenimiento y construcción conjunta de la red de hardware, la interacción con el equipo del proyecto y el middleware refuerza el sentido de comunidad de los mineros ( y de los usuarios del lado de la oferta ), así como su reconocimiento del proyecto DePIN.

Si un proyecto DePIN puede llevar a cabo de manera muy fluida el marketing narrativo, la venta de máquinas mineras y la operación de la comunidad, entonces todos los elementos de la primera curva de crecimiento del proyecto ya estarán reunidos, formando finalmente la primera curva que aumenta la cobertura de la red - aumenta los incentivos de los tokens - atrae a más mineros a unirse.

A continuación se presentan los datos sobre el número de nodos activos hasta el momento. Hivemapper, Helium y Natix ocupan los tres primeros lugares, con más de 100,000 nodos desplegados en todo el mundo.

Entre ellos, el despliegue de nodos de Hivemapper, Helium, Natix y Nodle ha superado las 100,000 unidades, destacando especialmente el desempeño comercial de Helium y Hivemapper:

Helium

• Helium es una red inalámbrica de Descentralización, su negocio principal incluye Helium Hotspot, que proporciona cobertura de red de área amplia de bajo consumo (LoRaWAN); Helium Mobile, es un servicio de comunicación móvil lanzado en colaboración con T-Mobile y TEF.

• El 25 de enero, se lanzó un servicio de paquete de comunicación de 20 dólares en colaboración con T-Mobile, y en 5 meses, el número de suscriptores pasó de 0 a 93,000.

• Colaborar con Telefónica, uno de los gigantes de servicios de telecomunicaciones de México (TEF), para entrar en el mercado mexicano con una población de 126.7 millones, ha fortalecido aún más las fuentes de ingresos y la influencia de mercado de Helium.

Hivemapper

• Hivemapper es una plataforma de mapeo descentralizada, diseñada para crear un ecosistema de mapas global y actualizado en tiempo real a través de la tecnología blockchain y métodos de incentivos de economía criptográfica. El negocio principal de Hivemapper incluye HiveMapper Dashcam, un dispositivo de grabación de conducción que permite a los usuarios recopilar datos geográficos mientras conducen al instalar este equipo.

• Este dispositivo está valorado en 549 dólares, y a partir de la cantidad actual de nodos desplegados se puede estimar de manera aproximada: Hivemapper ya ha alcanzado ingresos de más de sesenta millones de dólares solo por ventas de hardware.

• Hasta ahora, la red de recopilación de datos de mapas establecida por Hivemapper ha cubierto la mayor parte de Europa y América del Norte. Los ingresos por servicios de datos de Hivemapper también han crecido significativamente.

• En lo que respecta a los ingresos por hardware, también hay otros proyectos que han encontrado un camino alternativo y han logrado un buen crecimiento. Por ejemplo, Jambo ha utilizado los teléfonos móviles como su punto de venta y ha obtenido excelentes resultados de ventas en el mercado africano. OORT tiene barreras tecnológicas en computación en la nube y computación en el borde, logrando ingresos significativos por ventas de hardware a través de su modelo innovador. Ordz Game, como un proyecto en el sector de GameFi, fusiona de manera ingeniosa.