Évolution intelligente de la Finance décentralisée : des outils automatisés aux agents intelligents AgentFi
Dans l'industrie actuelle de la cryptographie, les paiements en stablecoins et les applications de Finance décentralisée sont parmi les rares pistes ayant une demande réelle et une valeur à long terme prouvées. Parallèlement, la floraison des Agents devient progressivement une forme concrète d'interface utilisateur dans l'industrie de l'IA, devenant une couche intermédiaire clé reliant les capacités de l'IA et les besoins des utilisateurs.
Dans le domaine de la fusion entre la Crypto et l'IA, en particulier dans la direction où la technologie de l'IA soutient les applications Crypto, les explorations actuelles se concentrent principalement sur trois scénarios typiques :
Agent interactif de dialogue : principalement axé sur la conversation, la compagnie et l'assistance, bien que la plupart soient encore des modèles généraux adaptés, mais en raison de la faible barrière à l'entrée et d'une interaction naturelle, combinée à des incitations par tokens, cela devient l'une des premières formes à être lancées sur le marché pour attirer l'attention des utilisateurs.
Agent d'intégration d'informations : se concentre sur l'intégration intelligente des informations en ligne et sur la chaîne. Kaito, AIXBT et d'autres ont déjà réussi dans le domaine de la recherche et de l'intégration d'informations en ligne mais non sur la chaîne, tandis que l'intégration des données sur la chaîne est encore à un stade d'exploration sans projet évident en cours.
Agent d'exécution de stratégie : basé sur le paiement en stablecoins et l'exécution de stratégies DeFi, il s'étend en deux directions majeures : le paiement d'Agent et DeFAI. Ce type d'Agent s'intègre plus profondément dans la logique de transaction on-chain et de gestion d'actifs, avec l'espoir de surmonter les limites de la spéculation et de former une infrastructure d'exécution intelligente dotée d'efficacité financière et de rendements durables.
Cet article se concentrera sur l'évolution de la fusion entre la Finance décentralisée et l'IA, en passant en revue ses étapes de développement, de l'automatisation à l'intelligence, et en analysant l'infrastructure des agents d'exécution de stratégie, l'espace des scénarios et les défis clés.
Les trois phases de l'intelligence DeFi : Automation, Copilot et la transition vers AgentFi
Dans l'évolution de l'intelligence dans la Finance décentralisée, nous pouvons diviser les capacités du système en trois étapes : Automation( outils d'automatisation), Intent-Centric Copilot( assistant piloté par l'intention) et AgentFi( agent intelligent sur la chaîne).
L'automatisation ressemble davantage à un déclencheur de règles ( Déclencheur de règles ) : exécute des tâches fixes basées sur des conditions prédéfinies, telles que l'arbitrage, le rééquilibrage, la prise de bénéfices et les pertes stop, sans pouvoir générer de stratégies ni fonctionner de manière autonome.
Copilot a introduit la capacité de reconnaissance d'intentions et d'analyse sémantique, les utilisateurs saisissent par langage naturel, le système comprend, décompose et suggère des chemins d'exécution, mais nécessite toujours la confirmation de l'utilisateur, la chaîne d'exécution n'est pas fermée.
AgentFi représente un cycle intelligent complet de "perception → raisonnement/génération de stratégie → exécution sur la chaîne → évolution", c'est un agent capable d'exécution autonome sur la chaîne et d'évolution continue (Agent).
|Dimension|Automatisation Infra|Copilot Centré sur l'Intention|AgentFi|
|---|---|---|---|
|Logique de base|Déclenchement des règles + Exécution des conditions|Reconnaissance d'intention + Guide d'action|Boucle de stratégie + Exécution autonome|
|Mode d'exécution|Exécution déclenchée par des conditions prédéfinies(si-alors)|Comprendre les instructions de l'utilisateur, aider à décomposer les opérations|Perception, jugement et exécution entièrement autonomes|
|Interaction utilisateur|Pas d'interaction, déclenchement passif|L'utilisateur exprime son intention par le prompt, le système aide à décomposer|Pas d'interaction humaine requise, peut collaborer avec des personnes/Agents|
|Niveau d'intelligence|Bas, automatisation des processus|Moyen, capacité de compréhension interactive|Élevé, génération et évolution de stratégies autonomes|
|Capacité stratégique|Aucune, exécution de tâches prédéfinies|Limitée, dépend des instructions de l'utilisateur|Forte, capable d'apprentissage autonome et d'optimisation des combinaisons|
|Difficulté de mise en œuvre|Faible, orienté vers les services backend|Moyenne, nécessite un design d'interaction frontend solide|Élevée, nécessite une collaboration approfondie avec l'IA/infrastructure d'exécution|
|Exécution sur chaîne|✅ Perception ❌ Décision ( Règles fixes déclenchées ) ✅ Support de l'exécution simple|✅ Perception ✅ Décision ⚠️ L'exécution nécessite une confirmation d'utilisateur|✅ Perception ✅ Décision ✅ Exécution complète en boucle fermée sur chaîne|
|Représentant typique|Gelato, Mimic|HeyElsa.ai, Bankr|Giza ARMA|
Pour déterminer si un projet appartient réellement à AgentFi, il faut vérifier s'il satisfait à au moins trois des cinq critères fondamentaux suivants :
Perception autonome de l'état du lien/du signal de marché ( n'est pas une entrée statique, mais une surveillance en temps réel ).
Disposer de la capacité de génération et de combinaison de stratégies( n'est pas une stratégie prédéfinie, mais peut formuler un plan d'action en fonction du contexte)
Peut exécuter des opérations sur la chaîne ( sans interaction de l'utilisateur, capable d'exécuter des opérations complexes telles que swap/lend/stake )
Possède un état durable et une capacité d'évolution(L'Agent a un cycle de vie, peut fonctionner longtemps et s'ajuster de manière autonome en fonction des retours)
Possède une architecture Agent-Native ( comme un SDK Agent dédié, un environnement d'exécution géré, un middleware Agent, etc. )
En d'autres termes, le trading automatisé ≠ Copilot, et plus ≠ AgentFi : le trading automatisé n'est qu'un "déclencheur de règles", Copilot peut comprendre les intentions de l'utilisateur et fournir des conseils d'action, mais dépend toujours de l'intervention humaine ; tandis que le véritable AgentFi est "un agent doté de capacités de perception, de raisonnement et d'exécution autonome sur la chaîne", capable de compléter le cycle stratégique et d'évoluer de manière continue sans intervention humaine.
Analyse de l'adaptabilité intelligente des scénarios de Finance décentralisée
Dans le cadre de la Finance décentralisée(, les principaux cas d'application peuvent être grossièrement divisés en deux catégories : la circulation et l'échange d'actifs et la finance de rendement. Nous pensons que ces deux catégories présentent des différences significatives en termes d'adaptabilité sur le chemin de l'intelligence.
) Un, Scénarios de circulation et d'échange d'actifs
Les scénarios de circulation et d'échange d'actifs sont principalement basés sur des interactions atomiques, y compris les transactions Swap, les ponts inter-chaînes, et les dépôts et retraits de monnaie fiduciaire. Leur caractéristique essentielle est "intention dirigée + interaction atomique unique". Le processus de transaction n'implique pas de stratégies de revenus, de maintenance d'état ou de logique d'évolution, et convient principalement aux chemins d'exécution légers de l'Agent Centré sur l'Intention, n'appartenant pas à AgentFi.
En raison de son faible seuil d'entrée technique et de son interaction simple, la plupart des projets de type DeFAI sur le marché se trouvent actuellement à ce stade, ce qui ne constitue pas un agent intelligent en boucle fermée d'AgentFi ; cependant, pour quelques stratégies Swap complexes de haut niveau ###, comme l'arbitrage inter-actifs, la couverture perpétuelle de LP, le rééquilibrage des levier, etc., il est en réalité nécessaire d'intégrer les capacités d'un agent AI, et nous en sommes actuellement au stade d'exploration précoce.
|Catégorie de scène|Revenus durables|Compatibilité AgentFi|Difficulté de mise en œuvre|Description|
|---|---|---|---|---|
|Échange|❌ Non|⚠️ Partiellement adapté ( seul Intent trading n'est pas AgentFi )|✅ Facile à réaliser|Opération atomique unique ( comme échanger des devises ), sans accumulation d'état de stratégie, adapté à l'appel de Copilot.|
|Pont inter-chaînes|❌ Non|❌ Faible|✅ Facile à réaliser|Le transfert inter-chaînes est médié par un intermédiaire, sans implication dans la planification et l'ajustement des stratégies, la participation de l'IA est très faible.|
|Monnaie fiduciaire dépôt/retrait|❌ Non|❌ Aucun|❌ Incontrôlable|Dépend fortement des canaux CeFi et des processus de conformité, l'Agent sur la chaîne ne peut pas initier d'opérations de manière autonome|
|Optimisation agrégée|⚠️ Pas nécessairement|⚠️ Adaptation partielle|✅ Moyen|Principalement basé sur des outils d'automatisation, si plusieurs devis ou chemins de maximisation des gains peuvent être combinés, ils peuvent être exécutés par un Agent léger, mais il est difficile d'évoluer vers un agent intelligent à long terme|
|✅ Combinaisons d'échange|✅ Potentiel de gains|✅ Immature|❌ Difficile à réaliser|Des stratégies complexes telles que l'arbitrage inter-actifs, le hedging perpétuel LP, l'ajustement dynamique des positions, etc., nécessitent un moteur de stratégie complexe, et sont actuellement encore au stade prototype sans Agent disponible|
( Deux, scénarios financiers liés aux revenus des actifs
Les scénarios financiers de type rendement d'actifs présentent des objectifs de rendement clairs, un espace de combinaison de stratégies complexe et des besoins de gestion de l'état dynamiques, s'alignant naturellement sur le modèle "boucle de stratégie + exécution autonome" d'AgentFi. Ses caractéristiques principales sont les suivantes :
Objectifs de rendement quantifiables ) APR / APY ### facilitent l'établissement de fonctions d'optimisation par les Agents;
L'espace de combinaison de stratégies est vaste, couvrant de multiples actifs, multiples horizons temporels, multiples plateformes et multiples processus d'interaction;
Les opérations nécessitent une gestion fréquente et des ajustements en temps réel, adaptées à l'exécution et à la maintenance par des agents intelligents sur la chaîne (Agent).
|Classement|Catégorie de scénario|Revenu continu|Compatibilité AgentFi|Difficulté technique|Description|
|---|---|---|---|---|---|
|1|Minage de liquidités|✅ Oui|✅✅✅ Très élevé|❌ Élevé|La stratégie doit être fréquemment ajustée dynamiquement ( comme le réinvestissement, la migration, les stratégies à double pool, etc. ), le plus adapté pour déployer des agents de stratégie IA|
|2|Prêt|✅ Oui|✅✅✅ Très élevé|✅ Faible|Fluctuation des taux d'intérêt + état de garantie lisible, avertissement de risque et ajustement automatique faciles à réaliser|
|3|Pendle(PT/YT droits de revenus de négociation)|✅ Oui|✅✅ Élevé|❌ Élevé|La durée et la structure des revenus sont variées, les transactions combinées sont complexes, les agents intelligents peuvent optimiser le timing des achats et la stabilité des revenus|
|4|Arbitrage du taux de financement ( Perp/CeFi/Finance décentralisée mixte )|✅ Oui|✅✅ Élevé|❌ Très élevé|L'arbitrage multi-marchés a un avantage AI, mais l'interaction et la complexité de la collaboration hors chaîne sont extrêmement élevées, et cela reste en phase d'exploration|
|5|Staking / Restaking / LRT stratégies combinées|⚠️ Revenus fixes|⚠️ Adaptation conditionnelle|⚠️ Moyen|Le staking statique ne convient pas aux agents, mais des agents dynamiques combinant LST+Lending+LP peuvent intervenir|
|6|RWA( Actifs du monde réel )|⚠️ Rendement stable|❌ Faible|⚠️ Haute conformité|Structure de rendement stable, seuils de conformité élevés, non interopérabilité entre les protocoles, pas d'espace pour la mise en œuvre de la stratégie AgentFi à court terme|
En raison de multiples facteurs tels que la durée de rendement, la fréquence de fluctuation, la complexité des données on-chain, la difficulté d'intégration inter-protocoles et les restrictions réglementaires, l'adaptabilité et la faisabilité des différents scénarios de rendement dans la dimension AgentFi présentent des différences significatives. Les priorités sont suggérées comme suit :
(# Direction des lieux d'affaires à haute priorité :
Prêt / Emprunt ) : La fluctuation des taux d'intérêt est facilement traçable selon une logique d'exécution standardisée, adaptée aux agents légers.
Minage de liquidité ### Yield Farming ( : les dynamiques de piscine sont fréquentes, l'espace de combinaison des stratégies est vaste, les rendements sont élevés et variables. AgentFi peut optimiser de manière significative le retour annuel et l'efficacité des interactions, mais la mise en œuvre technique présente certains défis ;
)# Directions d'aménagement à explorer à moyen et long terme :
Transactions de droits de revenus Pendle : la dimension temporelle et la courbe de rendement sont claires, adaptées à la gestion par Agent des rotations d'échéance et à l'arbitrage entre les pools ;
Arbitrage de taux de financement : les rendements théoriques sont attrayants, mais il faut résoudre les défis d'exécution inter-marchés et d'interaction hors chaîne, la difficulté technique est élevée;
Structure dynamique de combinaison LRT : le staking statique n'est pas adapté, vous pouvez essayer des stratégies d'ajustement automatique telles que LRT + LP + Lending.
Gestion de portefeuille multi-actifs RWA : difficile à réaliser à court terme, l'Agent peut fournir une assistance dans l'optimisation du portefeuille et la stratégie d'échéance ;
Introduction aux projets intelligents dans le domaine de la Finance décentralisée
( 1. Outils d'automatisation ) Infrastructure d'automatisation ### : Déclenchement des règles et exécution des conditions
Gelato est l'une des premières infrastructures d'automatisation DeFi, ayant fourni un support pour l'exécution de tâches déclenchées par des conditions pour des protocoles tels qu'Aave et Reflexer, mais elle s'est maintenant transformée en fournisseur de services Rollup as a Service. Le principal champ de bataille de l'automatisation sur la chaîne s'est également déplacé vers les plateformes de gestion d'actifs DeFi ### DeFi Saver, Instadapp (. Ces plateformes intègrent des modules d'exécution automatique standardisés, y compris la configuration d'ordres limites, la protection contre les liquidations, le rééquilibrage automatique, DCA, des stratégies de grille, etc. De plus, nous voyons certains projets de plateformes d'outils d'automatisation DeFi plus complexes :
)# Mimic.fi
Mimic.fi est une plateforme d'automatisation en chaîne, destinée aux développeurs et projets DeFi, prenant en charge la création de tâches d'automatisation programmables sur des chaînes telles qu'Arbitrum, Base, Optimism, etc. Son noyau permet l'exécution automatique d'opérations inter-protocoles à travers des déclencheurs de règles "si-alors". L'architecture se divise en trois couches : Planning( tâches et définition des déclencheurs), Execution### diffusion d'intentions et enchères d'exécution(, et Security) vérification triple et contrôle de sécurité(. Actuellement, l'intégration se fait par SDK, et le produit est encore en phase de déploiement initial.
)# AFI Protocol
Le protocole AFI est un réseau d'exécution d'agents piloté par des algorithmes, supportant des opérations automatisées non gérées 24h/24 et 7j/7, et se concentrant sur la résolution des problèmes de dispersion des exécutions, des seuils de stratégie et de réponse aux risques dans la finance décentralisée. Son design est destiné aux institutions et aux utilisateurs avancés, offrant des stratégies orchestrables, une gestion des permissions et des outils SDK, et a lancé le stablecoin générateur de revenus afiUSD comme actif natif. Il est actuellement en phase de test interne chez Sonic Labs et n'est pas encore ouvert au public ou accessible aux utilisateurs de détail.
( 2. Assistant Centré sur l'Intention): Expression de l'intention et recommandations d'exécution
À la fin de 2024, le DeFi qui avait été très populaire
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
11 J'aime
Récompense
11
5
Reposter
Partager
Commentaire
0/400
MeaninglessGwei
· Il y a 21h
Encore une pile de termes de cryptographie, qui comprend ça ?
Voir l'originalRépondre0
LostBetweenChains
· Il y a 23h
C'est ça le noir, mettre un piège AI et oser se vanter.
Voir l'originalRépondre0
CodeAuditQueen
· Il y a 23h
Le code me dit que chaque agent cache des vulnérabilités.
Voir l'originalRépondre0
OnChainDetective
· Il y a 23h
hmm... l'analyse de motif montre que 89 % de ces "agents ai" ne sont que des enveloppes LLM avec des mécanismes de token... j'ai déjà vu ce film, pour être honnête.
Voir l'originalRépondre0
FlashLoanPrince
· Il y a 23h
agentfi c'est génial ! C'est vraiment la grande tendance !
Évolution en trois phases de l'intelligence DeFi : la transition de l'automatisation à l'AgentFi
Évolution intelligente de la Finance décentralisée : des outils automatisés aux agents intelligents AgentFi
Dans l'industrie actuelle de la cryptographie, les paiements en stablecoins et les applications de Finance décentralisée sont parmi les rares pistes ayant une demande réelle et une valeur à long terme prouvées. Parallèlement, la floraison des Agents devient progressivement une forme concrète d'interface utilisateur dans l'industrie de l'IA, devenant une couche intermédiaire clé reliant les capacités de l'IA et les besoins des utilisateurs.
Dans le domaine de la fusion entre la Crypto et l'IA, en particulier dans la direction où la technologie de l'IA soutient les applications Crypto, les explorations actuelles se concentrent principalement sur trois scénarios typiques :
Agent interactif de dialogue : principalement axé sur la conversation, la compagnie et l'assistance, bien que la plupart soient encore des modèles généraux adaptés, mais en raison de la faible barrière à l'entrée et d'une interaction naturelle, combinée à des incitations par tokens, cela devient l'une des premières formes à être lancées sur le marché pour attirer l'attention des utilisateurs.
Agent d'intégration d'informations : se concentre sur l'intégration intelligente des informations en ligne et sur la chaîne. Kaito, AIXBT et d'autres ont déjà réussi dans le domaine de la recherche et de l'intégration d'informations en ligne mais non sur la chaîne, tandis que l'intégration des données sur la chaîne est encore à un stade d'exploration sans projet évident en cours.
Agent d'exécution de stratégie : basé sur le paiement en stablecoins et l'exécution de stratégies DeFi, il s'étend en deux directions majeures : le paiement d'Agent et DeFAI. Ce type d'Agent s'intègre plus profondément dans la logique de transaction on-chain et de gestion d'actifs, avec l'espoir de surmonter les limites de la spéculation et de former une infrastructure d'exécution intelligente dotée d'efficacité financière et de rendements durables.
Cet article se concentrera sur l'évolution de la fusion entre la Finance décentralisée et l'IA, en passant en revue ses étapes de développement, de l'automatisation à l'intelligence, et en analysant l'infrastructure des agents d'exécution de stratégie, l'espace des scénarios et les défis clés.
Les trois phases de l'intelligence DeFi : Automation, Copilot et la transition vers AgentFi
Dans l'évolution de l'intelligence dans la Finance décentralisée, nous pouvons diviser les capacités du système en trois étapes : Automation( outils d'automatisation), Intent-Centric Copilot( assistant piloté par l'intention) et AgentFi( agent intelligent sur la chaîne).
L'automatisation ressemble davantage à un déclencheur de règles ( Déclencheur de règles ) : exécute des tâches fixes basées sur des conditions prédéfinies, telles que l'arbitrage, le rééquilibrage, la prise de bénéfices et les pertes stop, sans pouvoir générer de stratégies ni fonctionner de manière autonome.
Copilot a introduit la capacité de reconnaissance d'intentions et d'analyse sémantique, les utilisateurs saisissent par langage naturel, le système comprend, décompose et suggère des chemins d'exécution, mais nécessite toujours la confirmation de l'utilisateur, la chaîne d'exécution n'est pas fermée.
AgentFi représente un cycle intelligent complet de "perception → raisonnement/génération de stratégie → exécution sur la chaîne → évolution", c'est un agent capable d'exécution autonome sur la chaîne et d'évolution continue (Agent).
|Dimension|Automatisation Infra|Copilot Centré sur l'Intention|AgentFi| |---|---|---|---| |Logique de base|Déclenchement des règles + Exécution des conditions|Reconnaissance d'intention + Guide d'action|Boucle de stratégie + Exécution autonome| |Mode d'exécution|Exécution déclenchée par des conditions prédéfinies(si-alors)|Comprendre les instructions de l'utilisateur, aider à décomposer les opérations|Perception, jugement et exécution entièrement autonomes| |Interaction utilisateur|Pas d'interaction, déclenchement passif|L'utilisateur exprime son intention par le prompt, le système aide à décomposer|Pas d'interaction humaine requise, peut collaborer avec des personnes/Agents| |Niveau d'intelligence|Bas, automatisation des processus|Moyen, capacité de compréhension interactive|Élevé, génération et évolution de stratégies autonomes| |Capacité stratégique|Aucune, exécution de tâches prédéfinies|Limitée, dépend des instructions de l'utilisateur|Forte, capable d'apprentissage autonome et d'optimisation des combinaisons| |Difficulté de mise en œuvre|Faible, orienté vers les services backend|Moyenne, nécessite un design d'interaction frontend solide|Élevée, nécessite une collaboration approfondie avec l'IA/infrastructure d'exécution| |Exécution sur chaîne|✅ Perception ❌ Décision ( Règles fixes déclenchées ) ✅ Support de l'exécution simple|✅ Perception ✅ Décision ⚠️ L'exécution nécessite une confirmation d'utilisateur|✅ Perception ✅ Décision ✅ Exécution complète en boucle fermée sur chaîne| |Représentant typique|Gelato, Mimic|HeyElsa.ai, Bankr|Giza ARMA|
Pour déterminer si un projet appartient réellement à AgentFi, il faut vérifier s'il satisfait à au moins trois des cinq critères fondamentaux suivants :
En d'autres termes, le trading automatisé ≠ Copilot, et plus ≠ AgentFi : le trading automatisé n'est qu'un "déclencheur de règles", Copilot peut comprendre les intentions de l'utilisateur et fournir des conseils d'action, mais dépend toujours de l'intervention humaine ; tandis que le véritable AgentFi est "un agent doté de capacités de perception, de raisonnement et d'exécution autonome sur la chaîne", capable de compléter le cycle stratégique et d'évoluer de manière continue sans intervention humaine.
Analyse de l'adaptabilité intelligente des scénarios de Finance décentralisée
Dans le cadre de la Finance décentralisée(, les principaux cas d'application peuvent être grossièrement divisés en deux catégories : la circulation et l'échange d'actifs et la finance de rendement. Nous pensons que ces deux catégories présentent des différences significatives en termes d'adaptabilité sur le chemin de l'intelligence.
) Un, Scénarios de circulation et d'échange d'actifs
Les scénarios de circulation et d'échange d'actifs sont principalement basés sur des interactions atomiques, y compris les transactions Swap, les ponts inter-chaînes, et les dépôts et retraits de monnaie fiduciaire. Leur caractéristique essentielle est "intention dirigée + interaction atomique unique". Le processus de transaction n'implique pas de stratégies de revenus, de maintenance d'état ou de logique d'évolution, et convient principalement aux chemins d'exécution légers de l'Agent Centré sur l'Intention, n'appartenant pas à AgentFi.
En raison de son faible seuil d'entrée technique et de son interaction simple, la plupart des projets de type DeFAI sur le marché se trouvent actuellement à ce stade, ce qui ne constitue pas un agent intelligent en boucle fermée d'AgentFi ; cependant, pour quelques stratégies Swap complexes de haut niveau ###, comme l'arbitrage inter-actifs, la couverture perpétuelle de LP, le rééquilibrage des levier, etc., il est en réalité nécessaire d'intégrer les capacités d'un agent AI, et nous en sommes actuellement au stade d'exploration précoce.
|Catégorie de scène|Revenus durables|Compatibilité AgentFi|Difficulté de mise en œuvre|Description| |---|---|---|---|---| |Échange|❌ Non|⚠️ Partiellement adapté ( seul Intent trading n'est pas AgentFi )|✅ Facile à réaliser|Opération atomique unique ( comme échanger des devises ), sans accumulation d'état de stratégie, adapté à l'appel de Copilot.| |Pont inter-chaînes|❌ Non|❌ Faible|✅ Facile à réaliser|Le transfert inter-chaînes est médié par un intermédiaire, sans implication dans la planification et l'ajustement des stratégies, la participation de l'IA est très faible.| |Monnaie fiduciaire dépôt/retrait|❌ Non|❌ Aucun|❌ Incontrôlable|Dépend fortement des canaux CeFi et des processus de conformité, l'Agent sur la chaîne ne peut pas initier d'opérations de manière autonome| |Optimisation agrégée|⚠️ Pas nécessairement|⚠️ Adaptation partielle|✅ Moyen|Principalement basé sur des outils d'automatisation, si plusieurs devis ou chemins de maximisation des gains peuvent être combinés, ils peuvent être exécutés par un Agent léger, mais il est difficile d'évoluer vers un agent intelligent à long terme| |✅ Combinaisons d'échange|✅ Potentiel de gains|✅ Immature|❌ Difficile à réaliser|Des stratégies complexes telles que l'arbitrage inter-actifs, le hedging perpétuel LP, l'ajustement dynamique des positions, etc., nécessitent un moteur de stratégie complexe, et sont actuellement encore au stade prototype sans Agent disponible|
( Deux, scénarios financiers liés aux revenus des actifs
Les scénarios financiers de type rendement d'actifs présentent des objectifs de rendement clairs, un espace de combinaison de stratégies complexe et des besoins de gestion de l'état dynamiques, s'alignant naturellement sur le modèle "boucle de stratégie + exécution autonome" d'AgentFi. Ses caractéristiques principales sont les suivantes :
|Classement|Catégorie de scénario|Revenu continu|Compatibilité AgentFi|Difficulté technique|Description| |---|---|---|---|---|---| |1|Minage de liquidités|✅ Oui|✅✅✅ Très élevé|❌ Élevé|La stratégie doit être fréquemment ajustée dynamiquement ( comme le réinvestissement, la migration, les stratégies à double pool, etc. ), le plus adapté pour déployer des agents de stratégie IA| |2|Prêt|✅ Oui|✅✅✅ Très élevé|✅ Faible|Fluctuation des taux d'intérêt + état de garantie lisible, avertissement de risque et ajustement automatique faciles à réaliser| |3|Pendle(PT/YT droits de revenus de négociation)|✅ Oui|✅✅ Élevé|❌ Élevé|La durée et la structure des revenus sont variées, les transactions combinées sont complexes, les agents intelligents peuvent optimiser le timing des achats et la stabilité des revenus| |4|Arbitrage du taux de financement ( Perp/CeFi/Finance décentralisée mixte )|✅ Oui|✅✅ Élevé|❌ Très élevé|L'arbitrage multi-marchés a un avantage AI, mais l'interaction et la complexité de la collaboration hors chaîne sont extrêmement élevées, et cela reste en phase d'exploration| |5|Staking / Restaking / LRT stratégies combinées|⚠️ Revenus fixes|⚠️ Adaptation conditionnelle|⚠️ Moyen|Le staking statique ne convient pas aux agents, mais des agents dynamiques combinant LST+Lending+LP peuvent intervenir| |6|RWA( Actifs du monde réel )|⚠️ Rendement stable|❌ Faible|⚠️ Haute conformité|Structure de rendement stable, seuils de conformité élevés, non interopérabilité entre les protocoles, pas d'espace pour la mise en œuvre de la stratégie AgentFi à court terme|
En raison de multiples facteurs tels que la durée de rendement, la fréquence de fluctuation, la complexité des données on-chain, la difficulté d'intégration inter-protocoles et les restrictions réglementaires, l'adaptabilité et la faisabilité des différents scénarios de rendement dans la dimension AgentFi présentent des différences significatives. Les priorités sont suggérées comme suit :
(# Direction des lieux d'affaires à haute priorité :
)# Directions d'aménagement à explorer à moyen et long terme :
Introduction aux projets intelligents dans le domaine de la Finance décentralisée
( 1. Outils d'automatisation ) Infrastructure d'automatisation ### : Déclenchement des règles et exécution des conditions
Gelato est l'une des premières infrastructures d'automatisation DeFi, ayant fourni un support pour l'exécution de tâches déclenchées par des conditions pour des protocoles tels qu'Aave et Reflexer, mais elle s'est maintenant transformée en fournisseur de services Rollup as a Service. Le principal champ de bataille de l'automatisation sur la chaîne s'est également déplacé vers les plateformes de gestion d'actifs DeFi ### DeFi Saver, Instadapp (. Ces plateformes intègrent des modules d'exécution automatique standardisés, y compris la configuration d'ordres limites, la protection contre les liquidations, le rééquilibrage automatique, DCA, des stratégies de grille, etc. De plus, nous voyons certains projets de plateformes d'outils d'automatisation DeFi plus complexes :
)# Mimic.fi
Mimic.fi est une plateforme d'automatisation en chaîne, destinée aux développeurs et projets DeFi, prenant en charge la création de tâches d'automatisation programmables sur des chaînes telles qu'Arbitrum, Base, Optimism, etc. Son noyau permet l'exécution automatique d'opérations inter-protocoles à travers des déclencheurs de règles "si-alors". L'architecture se divise en trois couches : Planning( tâches et définition des déclencheurs), Execution### diffusion d'intentions et enchères d'exécution(, et Security) vérification triple et contrôle de sécurité(. Actuellement, l'intégration se fait par SDK, et le produit est encore en phase de déploiement initial.
)# AFI Protocol
Le protocole AFI est un réseau d'exécution d'agents piloté par des algorithmes, supportant des opérations automatisées non gérées 24h/24 et 7j/7, et se concentrant sur la résolution des problèmes de dispersion des exécutions, des seuils de stratégie et de réponse aux risques dans la finance décentralisée. Son design est destiné aux institutions et aux utilisateurs avancés, offrant des stratégies orchestrables, une gestion des permissions et des outils SDK, et a lancé le stablecoin générateur de revenus afiUSD comme actif natif. Il est actuellement en phase de test interne chez Sonic Labs et n'est pas encore ouvert au public ou accessible aux utilisateurs de détail.
( 2. Assistant Centré sur l'Intention): Expression de l'intention et recommandations d'exécution
À la fin de 2024, le DeFi qui avait été très populaire