世界の金融政策がシフトし、暗号市場が新たな機会をもたらす

世界的な利下げ周期が静かに始まったが、米連邦準備制度は依然として様子見の姿勢を崩さない

米連邦準備制度理事会は5月初めの通貨政策委員会の会議で金利を据え置いたが、世界的な利下げサイクルが静かに始まったようだ。米連邦準備制度理事会の理事クリストファー・ウォラーは最近、労働市場が安定している場合、年末の利下げを検討するには3〜5ヶ月の良好なインフレデータを観察する必要があると述べた。

しかし、一部の兆候は利下げが近づいていることを示唆しています。連邦準備制度は、大手銀行の資本要件に対する提案を緩和することを検討しており、これは利下げの重要なシグナルの一つと見なされています。世界的に見ると、複数の主要中央銀行が利下げを開始しています。野村証券の最新の報告によれば、6月末までに欧州中央銀行、スイス国立銀行、カナダ銀行、ポーランド国立銀行がすべて利下げを行うと予測されています。

! WealthBeeマクロ月次レポート:新たな利下げサイクルの兆候があり、暗号の追い風が来ており、イーサリアムスポットETFは「飛ぶ準備ができている」

テクノロジーセクターが米株をリード、利下げが市場スタイルを変える可能性

テクノロジー大手が引き続き米国株市場をリードしており、特に人工知能関連企業のパフォーマンスが際立っています。ある主要な半導体製造会社は最新の決算で優れた業績を示し、収益は前年同期比で262%増、純利益は前年同期比で620%増と、市場予想を大幅に上回りました。同社の株価はその後新高値を記録し、時価総額は一時2.6兆ドルを超え、米国株市場で時価総額第3位の企業となりました。

しかし、市場はテクノロジー株にバブルリスクが存在する可能性を懸念し始めています。分析によれば、少数のテクノロジー大手を除外すると、米国株全体のパフォーマンスは特に目立たないとのことです。しかし、今後の利下げサイクルは市場の流動性とリスク嗜好を高める可能性があり、非テクノロジーセクターに新しい機会をもたらし、米国株の投資スタイルを変えることが期待されています。

! WealthBeeマクロ月次レポート:新たな利下げサイクルの兆候があり、暗号の追い風が来ており、イーサリアムスポットETFは「飛ぶ準備ができている」

暗号資産市場は重大な利好を迎えました

5月は暗号資産市場にとって好材料に満ちた月でした。ビットコイン価格は一時71000ドルを突破し、イーサリアムは短期間で20％以上の急騰を見せ、最高で4000ドルに迫りました。この上昇は主にアメリカの規制当局によるイーサリアムETFへの態度の変化に起因しています。

アメリカ証券取引委員会（SEC）は、イーサリアムETFに関する19b-4ファイルを正式に承認しました。これは、イーサリアム現物ETFの上場ルールが策定されたことを意味し、今後正式に上場するのは時間の問題です。同時に、FIT21法案が下院で可決され、デジタル資産の規制フレームワークに明確な定義を提供し、より多くの暗号資産が現物ETFを申請し、コンプライアンスに向かうことを促進します。

政治的要因も暗号通貨の発展を促進しています。アメリカの二大政党は、暗号資産を政治的な駆け引きの道具として利用しているようです。一部の民主党議員は、暗号業界に対する規制の緩和を支持し始めており、共和党の候補者は、アメリカにおける暗号通貨の発展を支持すると公然と表明しています。このような政治的態度の変化は、暗号業界に新たな発展の機会をもたらしました。

! WealthBeeマクロ月次レポート:新たな利下げサイクルの兆候があり、暗号の追い風が来ており、イーサリアムスポットETFは「飛ぶ準備ができている」

投資戦略アドバイス

1. 世界の金融政策の変化に注意を払い、債券市場や金利に敏感な資産への投資機会を探します。

2. テクノロジー業界のイノベーションリーダーに引き続き注目し、長期的な成長ポテンシャルを評価する。

3.暗号通貨業界の規制動向と開発機会に細心の注意を払い、暗号資産の適切な配分を検討してください。

4. 利下げ周期が始まる中で、非テクノロジーセクターにおける投資機会に注目し、適切にポートフォリオを分散させる。

5. 警戒を保ち、テクノロジー株に存在する可能性のあるバブルリスクに注意し、適時に投資戦略を調整する。

! WealthBeeマクロ月次レポート:新たな利下げサイクルの兆候があり、暗号の追い風が来ており、イーサリアムスポットETFは「飛ぶ準備ができている」