DAM: Uma nova solução para liberar a liquidez de ativos de cauda longa do ecossistema Polkadot
No dia 13 de julho de 2022, a taxa de câmbio entre o dólar e o euro atingiu 1:1, um momento histórico. Desde a crise financeira de 2008, o dólar tem se fortalecido em relação a outras moedas fiduciárias. De acordo com a "teoria do milkshake do dólar", essa escassez de dólares se origina do fato de governos e empresas estrangeiras tomarem emprestado dólares para expandir seu capital, mas a quantidade de dólares em circulação é insuficiente para pagar essas dívidas, levando a um "alívio monetário" que acelera a inflação.
Neste contexto, o mercado de criptomoedas também precisa cada vez mais de stablecoins ancoradas em dólares. Atualmente, as principais stablecoins em circulação no mercado são USDT e USDC, que são stablecoins "centralizadas" e normalmente realizam garantias fiduciárias fora da cadeia. Embora este método ofereça proteção aos usuários, os custos de emissão e resgate são elevados, e existe o risco de centralização.
Assim, as stablecoins descentralizadas, representadas pelo MakerDAO, surgiram. Esses protocolos utilizam criptomoedas como colateral para gerar stablecoins, transferindo os mecanismos de emissão e resgate para a blockchain, e estabelecendo incentivos para manter a âncora. Eles apresentam características de descentralização e resistência à censura, alinhando-se mais com a intenção original do DeFi.
Atualmente, o valor de mercado de todo o mercado de criptomoedas é de cerca de 1,1 trilião de dólares, dos quais BTC, ETH e as principais stablecoins representam cerca de 58%. A maioria dos protocolos e serviços DeFi gira em torno do ETH. No entanto, cerca de 40% dos detentores de ativos restantes não conseguem usufruir de serviços semelhantes, especialmente os usuários do ecossistema Polkadot. Como um projeto que está constantemente entre os dez primeiros em valor de mercado, o desenvolvimento DeFi do Polkadot é, na verdade, severamente subestimado.
Para satisfazer a demanda dos usuários do ecossistema Polkadot por stablecoins e Liquidez, e considerando as características desse ecossistema, o DAM surgiu.
DAM é um protocolo de liquidez implementado na Moonbeam, que permite aos usuários emprestar a stablecoin dPRIME da plataforma através de colaterais excessivos, liberando assim liquidez sem a necessidade de vender ativos existentes, permitindo uma participação mais plena na Moonbeam e em todo o ecossistema Polkadot.
Moonbeam, como o "Ethereum" no ecossistema Polkadot, desempenha um papel importante na publicação de contratos inteligentes, sendo uma das cadeias com o ecossistema mais rico entre as várias parachains do Polkadot. Possui o maior número de integrações XCM, a comunidade é centrada no usuário e obteve colaborações oficiais com projetos de destaque do Ethereum, como Curve, Lido e Sushi.
Diferentemente do MakerDAO, que só pode gerar DAI através da garantia de ETH, o DAM permite a geração de dPRIME através da garantia de ativos de cauda longa nas parachains do ecossistema Polkadot, como GLMR, ACA, ASTR, entre outros. O DAM valoriza cada ecossistema e ativo de cada parachain na Polkadot, oferecendo serviços de liberação de liquidez para cada usuário que participa do ecossistema Polkadot.
O DAM é essencialmente uma plataforma de empréstimos na Moonbeam, mas ao contrário dos modelos de empréstimo tradicionais, a geração de stablecoins pode trazer aos usuários um risco de liquidação menor e criar poder de compra em vez de transferi-lo. Seu núcleo gira em torno de dois tokens: a stablecoin colateralizada por múltiplos ativos dPRIME e o token de governança da plataforma DAM.
dPRIME pode ser obtido através da sobrecolateralização de ativos mainstream e de cauda longa na cadeia paralela. Os mutuários depositam garantias aprovadas pelo protocolo no vault de múltiplas colaterais ligado ao DAM (linked-multi-collateral-vault - LMCV), pagando apenas uma taxa de mint uma vez. Os detentores de dPRIME podem mintar, obter dPRIME como ativo de reserva no mercado secundário, ou converter em outros ativos em busca de melhores oportunidades de investimento.
Quando a situação do vault do mutuário não está boa, o liquidante pode receber parte da garantia e um bônus, para pagar a taxa do vault do mutuário.
O token de governança da plataforma DAM, além de ser usado para governança comunitária, votação e decisão sobre a receita do protocolo, também pode ser usado para mintar ativos colaterais na plataforma. Os usuários podem depositar DAM na pool stableswap para obter LP Token, que, após ser apostado em plataformas como Curve, gera ddPRIME, que pode ser usado para mintar dPRIME ou outros ativos colaterais.
O DAM, como a primeira plataforma de empréstimo de ativos de cauda longa com supercolateralização na Moonbeam, irá gradualmente expandir-se para todas as parachains do Polkadot, oferecendo serviços iguais a cada usuário do ecossistema Polkadot. Isso não apenas beneficiará o ecossistema Polkadot, mas também poderá abrir novas oportunidades para o mercado de ativos de cauda longa no espaço multichain.
A DAM Finance concluiu recentemente uma rodada de financiamento Pre-seed de 1,8 milhões de dólares, liderada em conjunto pela Jsquare e pela DFG, com a participação de instituições como Arrington Capital, Ledgerprime, D1 Ventures, 11-11 Capital e Stacker Ventures.
Como uma instituição de investimento focada em pesquisa e impulsionada por tecnologia, a Jsquare acredita que o DAM, como o primeiro projeto de stablecoin supercolateralizado no ecossistema Moonbeam, pode trazer melhor liquidez para ecossistemas multichain como o Polkadot, ao mesmo tempo em que respeita ao máximo os usuários que detêm ativos diversos, oferecendo mais valor para ativos de cauda longa.
A DFG, como um dos principais fundos do Web3 que apoia o desenvolvimento do ecossistema Polkadot a longo prazo, sempre acreditou no potencial e futuro do ecossistema Polkadot. Eles participaram profundamente do investimento em projetos de alta qualidade como Acala, Astar e Efinity, e apoiaram os leilões de slots de suas parachains. A DFG acredita firmemente que o atual ecossistema Polkadot está gravemente subestimado, portanto, está muito empolgada em participar do projeto DAM.
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SillyWhale
· 08-02 22:33
Viver para ver, surpreendentemente 1:1 hahaha
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down_only_larry
· 08-02 22:07
estímulo económico vem aí! investidor de retalho em perigo
DAM: uma solução inovadora para liberar Liquidez para ativos de longo tail no ecossistema Polkadot.
DAM: Uma nova solução para liberar a liquidez de ativos de cauda longa do ecossistema Polkadot
No dia 13 de julho de 2022, a taxa de câmbio entre o dólar e o euro atingiu 1:1, um momento histórico. Desde a crise financeira de 2008, o dólar tem se fortalecido em relação a outras moedas fiduciárias. De acordo com a "teoria do milkshake do dólar", essa escassez de dólares se origina do fato de governos e empresas estrangeiras tomarem emprestado dólares para expandir seu capital, mas a quantidade de dólares em circulação é insuficiente para pagar essas dívidas, levando a um "alívio monetário" que acelera a inflação.
Neste contexto, o mercado de criptomoedas também precisa cada vez mais de stablecoins ancoradas em dólares. Atualmente, as principais stablecoins em circulação no mercado são USDT e USDC, que são stablecoins "centralizadas" e normalmente realizam garantias fiduciárias fora da cadeia. Embora este método ofereça proteção aos usuários, os custos de emissão e resgate são elevados, e existe o risco de centralização.
Assim, as stablecoins descentralizadas, representadas pelo MakerDAO, surgiram. Esses protocolos utilizam criptomoedas como colateral para gerar stablecoins, transferindo os mecanismos de emissão e resgate para a blockchain, e estabelecendo incentivos para manter a âncora. Eles apresentam características de descentralização e resistência à censura, alinhando-se mais com a intenção original do DeFi.
Atualmente, o valor de mercado de todo o mercado de criptomoedas é de cerca de 1,1 trilião de dólares, dos quais BTC, ETH e as principais stablecoins representam cerca de 58%. A maioria dos protocolos e serviços DeFi gira em torno do ETH. No entanto, cerca de 40% dos detentores de ativos restantes não conseguem usufruir de serviços semelhantes, especialmente os usuários do ecossistema Polkadot. Como um projeto que está constantemente entre os dez primeiros em valor de mercado, o desenvolvimento DeFi do Polkadot é, na verdade, severamente subestimado.
Para satisfazer a demanda dos usuários do ecossistema Polkadot por stablecoins e Liquidez, e considerando as características desse ecossistema, o DAM surgiu.
DAM é um protocolo de liquidez implementado na Moonbeam, que permite aos usuários emprestar a stablecoin dPRIME da plataforma através de colaterais excessivos, liberando assim liquidez sem a necessidade de vender ativos existentes, permitindo uma participação mais plena na Moonbeam e em todo o ecossistema Polkadot.
Moonbeam, como o "Ethereum" no ecossistema Polkadot, desempenha um papel importante na publicação de contratos inteligentes, sendo uma das cadeias com o ecossistema mais rico entre as várias parachains do Polkadot. Possui o maior número de integrações XCM, a comunidade é centrada no usuário e obteve colaborações oficiais com projetos de destaque do Ethereum, como Curve, Lido e Sushi.
Diferentemente do MakerDAO, que só pode gerar DAI através da garantia de ETH, o DAM permite a geração de dPRIME através da garantia de ativos de cauda longa nas parachains do ecossistema Polkadot, como GLMR, ACA, ASTR, entre outros. O DAM valoriza cada ecossistema e ativo de cada parachain na Polkadot, oferecendo serviços de liberação de liquidez para cada usuário que participa do ecossistema Polkadot.
O DAM é essencialmente uma plataforma de empréstimos na Moonbeam, mas ao contrário dos modelos de empréstimo tradicionais, a geração de stablecoins pode trazer aos usuários um risco de liquidação menor e criar poder de compra em vez de transferi-lo. Seu núcleo gira em torno de dois tokens: a stablecoin colateralizada por múltiplos ativos dPRIME e o token de governança da plataforma DAM.
dPRIME pode ser obtido através da sobrecolateralização de ativos mainstream e de cauda longa na cadeia paralela. Os mutuários depositam garantias aprovadas pelo protocolo no vault de múltiplas colaterais ligado ao DAM (linked-multi-collateral-vault - LMCV), pagando apenas uma taxa de mint uma vez. Os detentores de dPRIME podem mintar, obter dPRIME como ativo de reserva no mercado secundário, ou converter em outros ativos em busca de melhores oportunidades de investimento.
Quando a situação do vault do mutuário não está boa, o liquidante pode receber parte da garantia e um bônus, para pagar a taxa do vault do mutuário.
O token de governança da plataforma DAM, além de ser usado para governança comunitária, votação e decisão sobre a receita do protocolo, também pode ser usado para mintar ativos colaterais na plataforma. Os usuários podem depositar DAM na pool stableswap para obter LP Token, que, após ser apostado em plataformas como Curve, gera ddPRIME, que pode ser usado para mintar dPRIME ou outros ativos colaterais.
O DAM, como a primeira plataforma de empréstimo de ativos de cauda longa com supercolateralização na Moonbeam, irá gradualmente expandir-se para todas as parachains do Polkadot, oferecendo serviços iguais a cada usuário do ecossistema Polkadot. Isso não apenas beneficiará o ecossistema Polkadot, mas também poderá abrir novas oportunidades para o mercado de ativos de cauda longa no espaço multichain.
A DAM Finance concluiu recentemente uma rodada de financiamento Pre-seed de 1,8 milhões de dólares, liderada em conjunto pela Jsquare e pela DFG, com a participação de instituições como Arrington Capital, Ledgerprime, D1 Ventures, 11-11 Capital e Stacker Ventures.
Como uma instituição de investimento focada em pesquisa e impulsionada por tecnologia, a Jsquare acredita que o DAM, como o primeiro projeto de stablecoin supercolateralizado no ecossistema Moonbeam, pode trazer melhor liquidez para ecossistemas multichain como o Polkadot, ao mesmo tempo em que respeita ao máximo os usuários que detêm ativos diversos, oferecendo mais valor para ativos de cauda longa.
A DFG, como um dos principais fundos do Web3 que apoia o desenvolvimento do ecossistema Polkadot a longo prazo, sempre acreditou no potencial e futuro do ecossistema Polkadot. Eles participaram profundamente do investimento em projetos de alta qualidade como Acala, Astar e Efinity, e apoiaram os leilões de slots de suas parachains. A DFG acredita firmemente que o atual ecossistema Polkadot está gravemente subestimado, portanto, está muito empolgada em participar do projeto DAM.