Após a aprovação do Bitcoin Ponto ETF nos Estados Unidos em 10 de janeiro, Hong Kong também alcançou um grande avanço. Em 29 de abril de 2024, o 华夏比特币ETF e o 华夏以太币ETF serão emitidos em Hong Kong e listados na Hong Kong Stock Exchange no dia seguinte. Isso marca Hong Kong como a segunda jurisdição no mundo a aprovar produtos desse tipo, após os Estados Unidos, oferecendo aos investidores comuns a oportunidade de participar do investimento em ativo digital através de ETFs.
Como subsidiária de uma das principais empresas de fundos da China, a Huaxia Fund (Hong Kong) obteve pela primeira vez a aprovação para desenvolver negócios de gestão de ativos digitais, com base em sua atividade tradicional de gestão de ativos. Através de uma entrevista exclusiva com Zhu Haokang, chefe de gestão de ativos digitais e gestão de patrimônio familiar da empresa, podemos entender melhor os últimos avanços de Hong Kong no campo dos ativos digitais.
Zhu Haokang afirmou que, desde que o governo de Hong Kong publicou a declaração de políticas relevantes em outubro de 2022, Hong Kong tem promovido ativamente a sua posição como um centro global de Web3.0. Em março deste ano, a Autoridade Monetária de Hong Kong lançou três projetos de sandbox inovadores, abrangendo moeda digital de banco central para atacado, stablecoins e a segunda fase do programa piloto do dólar digital de Hong Kong. Os próximos ETFs de Ponto de Bitcoin e Éter destacam ainda mais o apoio do governo de Hong Kong ao desenvolvimento conforme as regras do ecossistema de ativos criptográficos. A Huaxia Hong Kong está acompanhando o ritmo da era, pesquisando ativamente a indústria de ativos criptográficos, especialmente a tokenização de ativos do mundo real (RWA) e a inovação de produtos como Bitcoin/Éter ETFs de Ponto, além de participar do sandbox experimental da Autoridade Monetária. Ele acredita que, à medida que a tecnologia Web3.0 ganha mais reconhecimento na inovação financeira, a importância dos ativos digitais no mercado se torna cada vez mais evidente, e o potencial de desenvolvimento da indústria de ativos digitais em Hong Kong é enorme.
Em comparação com os Estados Unidos, a abordagem dos reguladores de Hong Kong apresenta diferenças e vantagens significativas. Hong Kong permite subscrições em dinheiro e em espécie, e os participantes negociantes podem usar diretamente Bitcoin ou Éter para subscrever ou resgatar ações do ETF, enquanto nos Estados Unidos só é possível fazer isso em dinheiro. Apesar de o mercado atual de Bitcoin ETF em Ponto dos EUA ser maior, Hong Kong, como uma das primeiras jurisdições a aprovar o ETF de Ponto de Éter e a permitir a participação retalhista, pode ter uma vantagem.
A Comissão de Valores Mobiliários de Hong Kong estabeleceu um rigoroso quadro regulatório para fundos de ativos digitais, exigindo que as empresas de gestão de fundos tenham um bom histórico regulatório e que apenas invistam em ativos digitais listados em plataformas de negociação de criptomoedas licenciadas acessíveis ao público em Hong Kong. Além disso, os fundos são proibidos de ter exposição alavancada a nível do fundo. Em termos de custódia, os fiduciários ou custodiante dos fundos só podem delegar a função de custódia de criptomoedas a plataformas de negociação de ativos digitais licenciadas ou a instituições que cumpram os padrões da Autoridade Monetária de Hong Kong.
O quadro regulatório e de licenciamento implementado em Hong Kong enfatiza a estrita conformidade com os padrões de combate à lavagem de dinheiro (AML), conhecer seu cliente (KYC) e conhecer seu token (KYT). Esses regulamentos impõem obrigações rigorosas a todos os participantes do mercado para prevenir atividades financeiras ilegais. Em contrapartida, a supervisão regulatória dos EUA sobre plataformas de negociação de ativos criptográficos e custodiante ainda não está completa.
Atualmente, investidores qualificados de Hong Kong, investidores institucionais, investidores de retalho e investidores internacionais que cumpram os requisitos podem investir em ETFs de criptomoedas. Investidores da China continental ainda não podem investir em ETFs de criptomoedas em Hong Kong. A qualificação específica dos investidores deve ser consultada junto de corretoras e canais de vendas, e é importante estar atento a possíveis ajustes regulamentares no futuro.
Zhu Haokang propôs a teoria 3D dos ativos digitais, analisando o investimento em ativos digitais a partir de três ângulos: defesa contra riscos, diversificação de portfólio e tomada de decisões de investimento. Ele apontou que o Bitcoin, como uma moeda digital descentralizada, demonstrou boas características de proteção em crises financeiras. A longo prazo, o Bitcoin apresenta uma correlação baixa com ativos tradicionais, permitindo uma diversificação eficaz do portfólio.
A Hua Xia Fund, como o maior emissor de ETF da China, possui 26 anos de experiência em gestão de ativos e mais de 2,15 trilhões de RMB em ativos sob gestão. A Hua Xia Fund (Hong Kong) foi estabelecida em Hong Kong há 16 anos, recebendo vários prêmios da indústria, e gerencia vários produtos ETF globais ou os maiores de Hong Kong. A equipe da empresa possui ampla experiência em gestão de ativos internacional e tem uma vantagem significativa na gestão e operação de ETFs.
Zhu Haokang afirmou que o maior Bitcoin Ponto ETF dos EUA cresceu cerca de 1700 vezes em apenas três meses, mostrando o enorme potencial dos investidores tradicionais para entrar no mercado de ativo digital. Como uma das maiores empresas de gestão de ativos públicos da China e uma das principais empresas de fundos de capitais chineses em Hong Kong, a Huaxia Fund (Hong Kong) está cheia de confiança no futuro da inovação em ativos digitais e no desenvolvimento do Web3.0 em Hong Kong.
Os investidores devem ter em mente que o investimento em ativos digitais envolve vários riscos, incluindo, mas não se limitando a, risco de concentração, risco de setor, risco especulativo, risco de volatilidade de preços, risco regulatório, entre outros. Ao tomar decisões de investimento, deve-se considerar adequadamente os próprios objetivos de investimento e a capacidade de suportar riscos.
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Hong Kong lança o primeiro ETF de Bitcoin e Ethereum, abrindo uma nova era de ativos digitais na Ásia
Após a aprovação do Bitcoin Ponto ETF nos Estados Unidos em 10 de janeiro, Hong Kong também alcançou um grande avanço. Em 29 de abril de 2024, o 华夏比特币ETF e o 华夏以太币ETF serão emitidos em Hong Kong e listados na Hong Kong Stock Exchange no dia seguinte. Isso marca Hong Kong como a segunda jurisdição no mundo a aprovar produtos desse tipo, após os Estados Unidos, oferecendo aos investidores comuns a oportunidade de participar do investimento em ativo digital através de ETFs.
Como subsidiária de uma das principais empresas de fundos da China, a Huaxia Fund (Hong Kong) obteve pela primeira vez a aprovação para desenvolver negócios de gestão de ativos digitais, com base em sua atividade tradicional de gestão de ativos. Através de uma entrevista exclusiva com Zhu Haokang, chefe de gestão de ativos digitais e gestão de patrimônio familiar da empresa, podemos entender melhor os últimos avanços de Hong Kong no campo dos ativos digitais.
Zhu Haokang afirmou que, desde que o governo de Hong Kong publicou a declaração de políticas relevantes em outubro de 2022, Hong Kong tem promovido ativamente a sua posição como um centro global de Web3.0. Em março deste ano, a Autoridade Monetária de Hong Kong lançou três projetos de sandbox inovadores, abrangendo moeda digital de banco central para atacado, stablecoins e a segunda fase do programa piloto do dólar digital de Hong Kong. Os próximos ETFs de Ponto de Bitcoin e Éter destacam ainda mais o apoio do governo de Hong Kong ao desenvolvimento conforme as regras do ecossistema de ativos criptográficos. A Huaxia Hong Kong está acompanhando o ritmo da era, pesquisando ativamente a indústria de ativos criptográficos, especialmente a tokenização de ativos do mundo real (RWA) e a inovação de produtos como Bitcoin/Éter ETFs de Ponto, além de participar do sandbox experimental da Autoridade Monetária. Ele acredita que, à medida que a tecnologia Web3.0 ganha mais reconhecimento na inovação financeira, a importância dos ativos digitais no mercado se torna cada vez mais evidente, e o potencial de desenvolvimento da indústria de ativos digitais em Hong Kong é enorme.
Em comparação com os Estados Unidos, a abordagem dos reguladores de Hong Kong apresenta diferenças e vantagens significativas. Hong Kong permite subscrições em dinheiro e em espécie, e os participantes negociantes podem usar diretamente Bitcoin ou Éter para subscrever ou resgatar ações do ETF, enquanto nos Estados Unidos só é possível fazer isso em dinheiro. Apesar de o mercado atual de Bitcoin ETF em Ponto dos EUA ser maior, Hong Kong, como uma das primeiras jurisdições a aprovar o ETF de Ponto de Éter e a permitir a participação retalhista, pode ter uma vantagem.
A Comissão de Valores Mobiliários de Hong Kong estabeleceu um rigoroso quadro regulatório para fundos de ativos digitais, exigindo que as empresas de gestão de fundos tenham um bom histórico regulatório e que apenas invistam em ativos digitais listados em plataformas de negociação de criptomoedas licenciadas acessíveis ao público em Hong Kong. Além disso, os fundos são proibidos de ter exposição alavancada a nível do fundo. Em termos de custódia, os fiduciários ou custodiante dos fundos só podem delegar a função de custódia de criptomoedas a plataformas de negociação de ativos digitais licenciadas ou a instituições que cumpram os padrões da Autoridade Monetária de Hong Kong.
O quadro regulatório e de licenciamento implementado em Hong Kong enfatiza a estrita conformidade com os padrões de combate à lavagem de dinheiro (AML), conhecer seu cliente (KYC) e conhecer seu token (KYT). Esses regulamentos impõem obrigações rigorosas a todos os participantes do mercado para prevenir atividades financeiras ilegais. Em contrapartida, a supervisão regulatória dos EUA sobre plataformas de negociação de ativos criptográficos e custodiante ainda não está completa.
Atualmente, investidores qualificados de Hong Kong, investidores institucionais, investidores de retalho e investidores internacionais que cumpram os requisitos podem investir em ETFs de criptomoedas. Investidores da China continental ainda não podem investir em ETFs de criptomoedas em Hong Kong. A qualificação específica dos investidores deve ser consultada junto de corretoras e canais de vendas, e é importante estar atento a possíveis ajustes regulamentares no futuro.
Zhu Haokang propôs a teoria 3D dos ativos digitais, analisando o investimento em ativos digitais a partir de três ângulos: defesa contra riscos, diversificação de portfólio e tomada de decisões de investimento. Ele apontou que o Bitcoin, como uma moeda digital descentralizada, demonstrou boas características de proteção em crises financeiras. A longo prazo, o Bitcoin apresenta uma correlação baixa com ativos tradicionais, permitindo uma diversificação eficaz do portfólio.
A Hua Xia Fund, como o maior emissor de ETF da China, possui 26 anos de experiência em gestão de ativos e mais de 2,15 trilhões de RMB em ativos sob gestão. A Hua Xia Fund (Hong Kong) foi estabelecida em Hong Kong há 16 anos, recebendo vários prêmios da indústria, e gerencia vários produtos ETF globais ou os maiores de Hong Kong. A equipe da empresa possui ampla experiência em gestão de ativos internacional e tem uma vantagem significativa na gestão e operação de ETFs.
Zhu Haokang afirmou que o maior Bitcoin Ponto ETF dos EUA cresceu cerca de 1700 vezes em apenas três meses, mostrando o enorme potencial dos investidores tradicionais para entrar no mercado de ativo digital. Como uma das maiores empresas de gestão de ativos públicos da China e uma das principais empresas de fundos de capitais chineses em Hong Kong, a Huaxia Fund (Hong Kong) está cheia de confiança no futuro da inovação em ativos digitais e no desenvolvimento do Web3.0 em Hong Kong.
Os investidores devem ter em mente que o investimento em ativos digitais envolve vários riscos, incluindo, mas não se limitando a, risco de concentração, risco de setor, risco especulativo, risco de volatilidade de preços, risco regulatório, entre outros. Ao tomar decisões de investimento, deve-se considerar adequadamente os próprios objetivos de investimento e a capacidade de suportar riscos.