Bitcoin na área das Finanças Descentralizadas: Análise do estado atual do ecossistema BTCFi
Bitcoin está a desempenhar um papel cada vez mais importante no campo das Finanças Descentralizadas, desde o seu início como transferências ponto a ponto até ao atual desafio ao domínio do Ethereum. Ao analisar os dados on-chain, podemos ver que a combinação BTCFi( Bitcoin com as Finanças Descentralizadas) não é apenas uma inovação tecnológica, mas pode redefinir toda a paisagem das Finanças Descentralizadas.
A ascensão do BTCFi
Em 2008, quando Satoshi Nakamoto lançou o Bitcoin, o objetivo inicial era servir como um sistema de dinheiro eletrônico ponto a ponto. Embora isso tenha um significado revolucionário no campo dos ativos criptográficos, há limitações no suporte a aplicações complexas de Finanças Descentralizadas.
Design original do Bitcoin e suas limitações
Elementos de design fundamentais e limitações do Bitcoin:
Modelo UTXO: falta de flexibilidade para suportar contratos inteligentes complexos
Linguagem de script limitada: quantidade de códigos de operação executáveis é limitada
Falta de completude de Turing: difícil de implementar contratos inteligentes complexos relacionados ao estado.
Limitações de tamanho de bloco e velocidade de transação: a velocidade de processamento das transações é relativamente lenta
Esses designs, embora aumentem a segurança e o grau de descentralização, também trazem obstáculos à implementação direta de funcionalidades DeFi no Bitcoin.
Tentativas iniciais de introduzir Finanças Descentralizadas no Bitcoin
Apesar das limitações, os desenvolvedores continuam a procurar soluções inovadoras:
Color Coins (2012-2013): Primeira tentativa de expandir as funcionalidades do Bitcoin
Counterparty(2014): Introduz a capacidade de criar e negociar ativos personalizados
Rede Lightning (2015 até agora ): protocolo de camada dois para aumentar a escalabilidade das transações
Contrato de Log de Dispersão (2017 até hoje ): a possibilidade de implementar contratos financeiros complexos
Rede Liquid (2018 até agora ): suporta a emissão de ativos criptográficos e transações complexas em sidechains
Atualização Taproot (2021): melhoria na capacidade de contratos inteligentes
Esses desenvolvimentos iniciais estabeleceram as bases para a expansão de mais aplicações do Bitcoin, pavimentando o caminho para soluções de segunda camada, sidechains e a onda de inovações em DeFi do Bitcoin.
Inovações Chave: Implementar contratos inteligentes no Bitcoin
Nos últimos anos, vários protocolos têm como objetivo introduzir contratos inteligentes e funções de Finanças Descentralizadas para Bitcoin:
Rootstock: a sidechain do Bitcoin com maior tempo de operação, que suporta contratos inteligentes compatíveis com EVM
Core: uma blockchain que está intimamente ligada ao Bitcoin e é compatível com EVM, oferecendo um modelo de dupla staking.
Merlin Chain: rede de camada dois do Bitcoin integrada com a tecnologia ZK-Rollup
BEVM: a primeira rede de camada dois do Bitcoin totalmente descentralizada e compatível com EVM
As inovações chave destes protocolos incluem:
Tokenização de ativos Bitcoin
Contratos inteligentes e compatibilidade com EVM
Bitcoin que pode gerar rendimento
escalabilidade e aumento de privacidade
Até 8 de setembro de 2024, o valor total bloqueado das soluções de segunda camada e sidechains do Bitcoin (TVL) atingiu 1,07 bilhões de dólares, um aumento de 5,7 vezes em relação ao início de 2024 e um aumento de 18,4 vezes em relação ao início de 2023. A Core lidera, com 27,6% do TVL.
Bitcoin Finanças Descentralizadas do Estado Atual
principais projetos BTCFi
Pell Network: protocolo de re-staking cross-chain
Avalon Finance: Plataforma DeFi multichain, oferece serviços de empréstimos e trocas
Colend Protocol: plataforma de empréstimos descentralizada
MoneyOnChain: protocolo DeFi abrangente, emissão da moeda estável DoC
Sovryn: plataforma DeFi rica em funcionalidades, oferecendo serviços de negociação, empréstimos, entre outros.
Solv Protocol: protocolo focado na financeirização de NFTs
Core ocupa uma posição de liderança no espaço DeFi do Bitcoin, com uma participação de 25,2% no número de projetos. A Pell Network tornou-se o principal projeto DeFi com um TVL de 260,8 milhões de dólares.
principais narrativas chave dos projetos BTCFi
Segurança e descentralização em primeiro lugar
Bitcoin como Token programável
Interoperabilidade com o Ethereum
Desbloquear o capital Bitcoin
e a análise comparativa com as Finanças Descentralizadas do Ethereum
A quantidade de BTC bloqueada em protocolos DeFi no Ethereum (15,34 mil ) supera em muito o ecossistema DeFi nativo do Bitcoin (0,897 mil ). Os projetos DeFi nativos do Bitcoin têm uma escala menor, mas operam dentro da própria estrutura de segurança do Bitcoin, evitando muitos riscos de cross-chain.
O desenvolvimento do Ethereum e as lições para o Bitcoin e vice-versa
Bitcoin pode aprender com o Ethereum:
Diversidade de produtos
Ecossistema de desenvolvedores
Interoperabilidade
Ethereum pode aprender com o Bitcoin:
Segurança e descentralização
Simplicidade e robustez
Preocupação com o armazenamento de valor
Desafios e Oportunidades
Obstáculo técnico:
Limitações de escalabilidade
Desafios de interoperabilidade
Preocupações regulatórias:
Espera-se que a revisão regulatória se intensifique
Complexidade de conformidade
Oportunidades Futuras:
Soluções de Camada 2 melhoradas
Avanços em contratos de registo oculto e tecnologias de proteção de privacidade
Produtos que geram receita, desenvolvimento de DEX e pools de liquidez cross-chain
Produtos DeFi voltados para as necessidades institucionais
Conclusão
O ecossistema DeFi do Bitcoin tem a expectativa de continuar a expandir-se sob o impulso de avanços tecnológicos e do interesse institucional. A chave está no desenvolvimento de soluções Layer 2 escaláveis, na melhoria da interoperabilidade e no lançamento de produtos financeiros mais complexos. Embora enfrente desafios regulatórios e técnicos, o futuro do DeFi do Bitcoin ainda é promissor, com potencial para ter um impacto profundo em todo o ecossistema DeFi.
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liquidation_watcher
· 10h atrás
E dizem que o btc vai ultrapassar o eth, ri até morrer.
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GateUser-00be86fc
· 10h atrás
A oportunidade de renascer ETH chegou
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HallucinationGrower
· 10h atrás
BTCfi não passa de uma nova embalagem para uma velha garrafa.
Ver originalResponder0
ZeroRushCaptain
· 10h atrás
mundo crypto韭命配BTC ganhar dinheiro? Não consigo aprender a vender e comprar na baixa.
A ascensão do BTCFi: estado atual e perspectivas futuras do ecossistema DeFi do Bitcoin
Bitcoin na área das Finanças Descentralizadas: Análise do estado atual do ecossistema BTCFi
Bitcoin está a desempenhar um papel cada vez mais importante no campo das Finanças Descentralizadas, desde o seu início como transferências ponto a ponto até ao atual desafio ao domínio do Ethereum. Ao analisar os dados on-chain, podemos ver que a combinação BTCFi( Bitcoin com as Finanças Descentralizadas) não é apenas uma inovação tecnológica, mas pode redefinir toda a paisagem das Finanças Descentralizadas.
A ascensão do BTCFi
Em 2008, quando Satoshi Nakamoto lançou o Bitcoin, o objetivo inicial era servir como um sistema de dinheiro eletrônico ponto a ponto. Embora isso tenha um significado revolucionário no campo dos ativos criptográficos, há limitações no suporte a aplicações complexas de Finanças Descentralizadas.
Design original do Bitcoin e suas limitações
Elementos de design fundamentais e limitações do Bitcoin:
Modelo UTXO: falta de flexibilidade para suportar contratos inteligentes complexos
Linguagem de script limitada: quantidade de códigos de operação executáveis é limitada
Falta de completude de Turing: difícil de implementar contratos inteligentes complexos relacionados ao estado.
Limitações de tamanho de bloco e velocidade de transação: a velocidade de processamento das transações é relativamente lenta
Esses designs, embora aumentem a segurança e o grau de descentralização, também trazem obstáculos à implementação direta de funcionalidades DeFi no Bitcoin.
Tentativas iniciais de introduzir Finanças Descentralizadas no Bitcoin
Apesar das limitações, os desenvolvedores continuam a procurar soluções inovadoras:
Esses desenvolvimentos iniciais estabeleceram as bases para a expansão de mais aplicações do Bitcoin, pavimentando o caminho para soluções de segunda camada, sidechains e a onda de inovações em DeFi do Bitcoin.
Inovações Chave: Implementar contratos inteligentes no Bitcoin
Nos últimos anos, vários protocolos têm como objetivo introduzir contratos inteligentes e funções de Finanças Descentralizadas para Bitcoin:
Rootstock: a sidechain do Bitcoin com maior tempo de operação, que suporta contratos inteligentes compatíveis com EVM
Core: uma blockchain que está intimamente ligada ao Bitcoin e é compatível com EVM, oferecendo um modelo de dupla staking.
Merlin Chain: rede de camada dois do Bitcoin integrada com a tecnologia ZK-Rollup
BEVM: a primeira rede de camada dois do Bitcoin totalmente descentralizada e compatível com EVM
As inovações chave destes protocolos incluem:
Até 8 de setembro de 2024, o valor total bloqueado das soluções de segunda camada e sidechains do Bitcoin (TVL) atingiu 1,07 bilhões de dólares, um aumento de 5,7 vezes em relação ao início de 2024 e um aumento de 18,4 vezes em relação ao início de 2023. A Core lidera, com 27,6% do TVL.
Bitcoin Finanças Descentralizadas do Estado Atual
principais projetos BTCFi
Core ocupa uma posição de liderança no espaço DeFi do Bitcoin, com uma participação de 25,2% no número de projetos. A Pell Network tornou-se o principal projeto DeFi com um TVL de 260,8 milhões de dólares.
principais narrativas chave dos projetos BTCFi
e a análise comparativa com as Finanças Descentralizadas do Ethereum
A quantidade de BTC bloqueada em protocolos DeFi no Ethereum (15,34 mil ) supera em muito o ecossistema DeFi nativo do Bitcoin (0,897 mil ). Os projetos DeFi nativos do Bitcoin têm uma escala menor, mas operam dentro da própria estrutura de segurança do Bitcoin, evitando muitos riscos de cross-chain.
O desenvolvimento do Ethereum e as lições para o Bitcoin e vice-versa
Bitcoin pode aprender com o Ethereum:
Ethereum pode aprender com o Bitcoin:
Desafios e Oportunidades
Obstáculo técnico:
Preocupações regulatórias:
Oportunidades Futuras:
Conclusão
O ecossistema DeFi do Bitcoin tem a expectativa de continuar a expandir-se sob o impulso de avanços tecnológicos e do interesse institucional. A chave está no desenvolvimento de soluções Layer 2 escaláveis, na melhoria da interoperabilidade e no lançamento de produtos financeiros mais complexos. Embora enfrente desafios regulatórios e técnicos, o futuro do DeFi do Bitcoin ainda é promissor, com potencial para ter um impacto profundo em todo o ecossistema DeFi.