O ecossistema DeFi do Solana está se recuperando plenamente, como estão os projetos em diferentes áreas?
Recentemente, o ecossistema Solana teve um desempenho forte devido ao impulso de novas áreas, com o preço do SOL chegando a quase 100 dólares. Ao mesmo tempo, o volume de negociações nas exchanges descentralizadas da Solana superou brevemente o da Ethereum, atraindo ampla atenção do mercado. Neste contexto, como estão se saindo os projetos em várias áreas de Finanças Descentralizadas na Solana? Os projetos estabelecidos realmente estão se recuperando? Vamos dar uma olhada.
O campo da liquidez de staking continua a crescer
A liquidez de staking tornou-se um importante ponto de crescimento no ecossistema Solana. O staking em si bloqueia fundos, o que é benéfico para a valorização do SOL, enquanto vários tokens de staking líquido (LST) podem ser aplicados em outros projetos de Finanças Descentralizadas. O efeito de airdrop de novos projetos e as medidas de incentivo também atraíram uma grande quantidade de fundos para participar.
De acordo com dados da plataforma, até 22 de dezembro, os dois maiores projetos de staking líquido no ecossistema Solana tinham um TVL de 1,05 mil milhões de dólares e 626 milhões de dólares, ocupando as duas primeiras posições do TVL do ecossistema. Embora o valor em dólares dos fundos em staking seja apenas 57% em comparação com o pico histórico, o número de SOL em staking (11,15 milhões de SOL) já alcançou um novo recorde.
Outro projeto popular oferece infraestrutura MEV com base em staking, ganhando ampla atenção devido a um airdrop acima do esperado. Recentemente, o projeto começou a incentivar a aplicação de seu LST em projetos de Finanças Descentralizadas, fazendo com que o número de stakings crescesse rapidamente para 6.420.000 SOL.
Mudança no panorama competitivo do setor DEX
Os principais concorrentes na pista das exchanges descentralizadas (DEX) continuam a ser dois projetos tradicionais, ambos desenvolveram funcionalidades de liquidez concentrada com base em suas fundações originais, mas as posições de ambos mudaram.
Em termos de liquidez, a liquidez de um projeto caiu de um máximo histórico de 2,21 mil milhões de dólares para 113 milhões de dólares, apenas 5,1% do pico. Outro projeto caiu de 1,41 mil milhões de dólares para 184 milhões de dólares, representando 13% do pico.
Recentemente, o volume de negociação da DEX Solana superou o da Ethereum, chamando a atenção. De acordo com os dados, tanto no período de 24 horas quanto no de 7 dias, o volume de negociação da Solana é superior ao da Ethereum. Embora alguns questionem a possibilidade de haver um problema de contagem duplicada do volume de negociação dos agregadores, ao calcular separadamente o volume de negociação de cada DEX, descobriu-se que a soma do volume de negociação de 24 horas das principais DEX na Solana é de 1,55 bilhões de dólares, enquanto a soma do volume de negociação das principais DEX na Ethereum é de 1,18 bilhões de dólares, realmente superior ao da Ethereum.
É importante notar que a razão entre o volume de negociações e o TVL dos DEXs na Solana é muito superior à da Ethereum, demonstrando uma eficiência de capital extremamente alta. Isso significa que, com o mesmo capital, os rendimentos da liquidez fornecida na Solana podem ser muito superiores aos da Ethereum, podendo no futuro atrair mais fundos.
Novas e Velhas Mudanças no Setor de Empréstimos
O setor de empréstimos descentralizados sofreu grandes mudanças, com apenas um projeto tradicional permanecendo entre os principais, mas já superado por novos projetos. O TVL desse projeto tradicional caiu de um histórico máximo de 910 milhões de dólares para 187 milhões de dólares, o que representa apenas 20,5% do pico. Outros protocolos de empréstimos tradicionais apresentaram um desempenho ainda pior, com reduções de TVL que geralmente ultrapassam 90%.
Ao mesmo tempo, este setor viu o surgimento de um novo grupo de concorrentes. O TVL de dois novos projetos atingiu 348 milhões de dólares e 204 milhões de dólares, com um crescimento rápido recentemente. Esses projetos ainda não emitiram tokens de governança, mas implementaram sistemas de pontos para incentivar a participação dos usuários. Impulsionados por vários airdrops recentes, juntamente com o suporte de vários LST, essas novas plataformas de empréstimo atraíram um grande volume de investimento.
Desempenho em outras corridas varia
O setor dos agregadores de rendimento foi praticamente desmentido pelo mercado. Um projeto que chegou a ter um TVL de 3,4 mil milhões de dólares, agora resta apenas 402 mil dólares. Alguns projetos de agregadores que oferecem funcionalidades de empréstimo e mineração com alavancagem também apresentam um desempenho fraco devido à queda dos rendimentos de mineração.
O mercado de contratos perpétuos apresenta um desempenho ligeiramente inferior em comparação com os projetos na Layer 2 do Ethereum, mas ainda assim há pontos positivos. Um projeto com força abrangente adotou o modelo de negociação em livro de ordens, alcançando um novo recorde de TVL de 105 milhões de dólares, com um volume de negociação considerável em 24 horas. Outro projeto que utiliza um modelo semelhante ao GMX V1 também teve um desempenho notável, embora o limite de capital seja de apenas 23 milhões de dólares, o volume de negociação em 24 horas atingiu 101 milhões de dólares.
No campo das stablecoins descentralizadas, sempre houve uma falta de projetos de destaque. Um projeto que conseguiu financiamento com uma avaliação de quase 2 bilhões de dólares teve um TVL que, no seu pico, foi de apenas 42 milhões de dólares, e atualmente resta apenas 11,19 milhões de dólares. Outros projetos de stablecoins que utilizam a emissão colateralizada em excesso também caíram em desgraça.
De uma forma geral, o ecossistema DeFi da Solana apresenta uma dinâmica de renovação e eliminação, onde os mais eficientes se destacam. O staking líquido, DEX e novas plataformas de empréstimo têm mostrado um desempenho notável, enquanto áreas como agregadores de rendimento e stablecoins enfrentam desafios. Com o contínuo desenvolvimento e inovação do ecossistema, a competitividade da Solana no setor DeFi deve aumentar ainda mais.
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Solana Finanças Descentralizadas全面复苏 aposta líquida e DEX赛道表现亮眼
O ecossistema DeFi do Solana está se recuperando plenamente, como estão os projetos em diferentes áreas?
Recentemente, o ecossistema Solana teve um desempenho forte devido ao impulso de novas áreas, com o preço do SOL chegando a quase 100 dólares. Ao mesmo tempo, o volume de negociações nas exchanges descentralizadas da Solana superou brevemente o da Ethereum, atraindo ampla atenção do mercado. Neste contexto, como estão se saindo os projetos em várias áreas de Finanças Descentralizadas na Solana? Os projetos estabelecidos realmente estão se recuperando? Vamos dar uma olhada.
O campo da liquidez de staking continua a crescer
A liquidez de staking tornou-se um importante ponto de crescimento no ecossistema Solana. O staking em si bloqueia fundos, o que é benéfico para a valorização do SOL, enquanto vários tokens de staking líquido (LST) podem ser aplicados em outros projetos de Finanças Descentralizadas. O efeito de airdrop de novos projetos e as medidas de incentivo também atraíram uma grande quantidade de fundos para participar.
De acordo com dados da plataforma, até 22 de dezembro, os dois maiores projetos de staking líquido no ecossistema Solana tinham um TVL de 1,05 mil milhões de dólares e 626 milhões de dólares, ocupando as duas primeiras posições do TVL do ecossistema. Embora o valor em dólares dos fundos em staking seja apenas 57% em comparação com o pico histórico, o número de SOL em staking (11,15 milhões de SOL) já alcançou um novo recorde.
Outro projeto popular oferece infraestrutura MEV com base em staking, ganhando ampla atenção devido a um airdrop acima do esperado. Recentemente, o projeto começou a incentivar a aplicação de seu LST em projetos de Finanças Descentralizadas, fazendo com que o número de stakings crescesse rapidamente para 6.420.000 SOL.
Mudança no panorama competitivo do setor DEX
Os principais concorrentes na pista das exchanges descentralizadas (DEX) continuam a ser dois projetos tradicionais, ambos desenvolveram funcionalidades de liquidez concentrada com base em suas fundações originais, mas as posições de ambos mudaram.
Em termos de liquidez, a liquidez de um projeto caiu de um máximo histórico de 2,21 mil milhões de dólares para 113 milhões de dólares, apenas 5,1% do pico. Outro projeto caiu de 1,41 mil milhões de dólares para 184 milhões de dólares, representando 13% do pico.
Recentemente, o volume de negociação da DEX Solana superou o da Ethereum, chamando a atenção. De acordo com os dados, tanto no período de 24 horas quanto no de 7 dias, o volume de negociação da Solana é superior ao da Ethereum. Embora alguns questionem a possibilidade de haver um problema de contagem duplicada do volume de negociação dos agregadores, ao calcular separadamente o volume de negociação de cada DEX, descobriu-se que a soma do volume de negociação de 24 horas das principais DEX na Solana é de 1,55 bilhões de dólares, enquanto a soma do volume de negociação das principais DEX na Ethereum é de 1,18 bilhões de dólares, realmente superior ao da Ethereum.
É importante notar que a razão entre o volume de negociações e o TVL dos DEXs na Solana é muito superior à da Ethereum, demonstrando uma eficiência de capital extremamente alta. Isso significa que, com o mesmo capital, os rendimentos da liquidez fornecida na Solana podem ser muito superiores aos da Ethereum, podendo no futuro atrair mais fundos.
Novas e Velhas Mudanças no Setor de Empréstimos
O setor de empréstimos descentralizados sofreu grandes mudanças, com apenas um projeto tradicional permanecendo entre os principais, mas já superado por novos projetos. O TVL desse projeto tradicional caiu de um histórico máximo de 910 milhões de dólares para 187 milhões de dólares, o que representa apenas 20,5% do pico. Outros protocolos de empréstimos tradicionais apresentaram um desempenho ainda pior, com reduções de TVL que geralmente ultrapassam 90%.
Ao mesmo tempo, este setor viu o surgimento de um novo grupo de concorrentes. O TVL de dois novos projetos atingiu 348 milhões de dólares e 204 milhões de dólares, com um crescimento rápido recentemente. Esses projetos ainda não emitiram tokens de governança, mas implementaram sistemas de pontos para incentivar a participação dos usuários. Impulsionados por vários airdrops recentes, juntamente com o suporte de vários LST, essas novas plataformas de empréstimo atraíram um grande volume de investimento.
Desempenho em outras corridas varia
O setor dos agregadores de rendimento foi praticamente desmentido pelo mercado. Um projeto que chegou a ter um TVL de 3,4 mil milhões de dólares, agora resta apenas 402 mil dólares. Alguns projetos de agregadores que oferecem funcionalidades de empréstimo e mineração com alavancagem também apresentam um desempenho fraco devido à queda dos rendimentos de mineração.
O mercado de contratos perpétuos apresenta um desempenho ligeiramente inferior em comparação com os projetos na Layer 2 do Ethereum, mas ainda assim há pontos positivos. Um projeto com força abrangente adotou o modelo de negociação em livro de ordens, alcançando um novo recorde de TVL de 105 milhões de dólares, com um volume de negociação considerável em 24 horas. Outro projeto que utiliza um modelo semelhante ao GMX V1 também teve um desempenho notável, embora o limite de capital seja de apenas 23 milhões de dólares, o volume de negociação em 24 horas atingiu 101 milhões de dólares.
No campo das stablecoins descentralizadas, sempre houve uma falta de projetos de destaque. Um projeto que conseguiu financiamento com uma avaliação de quase 2 bilhões de dólares teve um TVL que, no seu pico, foi de apenas 42 milhões de dólares, e atualmente resta apenas 11,19 milhões de dólares. Outros projetos de stablecoins que utilizam a emissão colateralizada em excesso também caíram em desgraça.
De uma forma geral, o ecossistema DeFi da Solana apresenta uma dinâmica de renovação e eliminação, onde os mais eficientes se destacam. O staking líquido, DEX e novas plataformas de empréstimo têm mostrado um desempenho notável, enquanto áreas como agregadores de rendimento e stablecoins enfrentam desafios. Com o contínuo desenvolvimento e inovação do ecossistema, a competitividade da Solana no setor DeFi deve aumentar ainda mais.