Gần đây, thị trường Tài sản tiền điện tử đã trở nên bất ổn hơn, nhà tạo lập thị trường nổi tiếng Wintermute đã âm thầm điều chỉnh chiến lược, mạnh tay tham gia giao dịch thời gian ngắn cho mười Token phổ biến nhất. Trái ngược với tâm lý vị thế Long chủ đạo, Wintermute đã chuyển sang danh mục đầu tư phòng thủ, việc làm short trở thành điều bình thường mới. Liệu động thái này có báo hiệu rằng thị trường sắp đón nhận một đợt Biến động mới? Các bán lẻ nên ứng phó như thế nào với các rủi ro tiềm ẩn?
Danh mục đầu tư phòng ngừa xuất hiện, tỷ lệ vị thế Short gần 70%
Theo dữ liệu mới nhất, Wintermute hiện đang quản lý 123 triệu USD tài sản tiền điện tử, trong đó gần 70% được phân bổ vào vị thế Short. Mặc dù nắm giữ bốn vị thế Long như Bitcoin, Sui, Dogecoin (DOGE) và chỉ số S&P 500 (SPX), nhưng quy mô tương đối hạn chế. Vị thế Long lớn nhất là Bitcoin, trị giá 10,38 triệu USD (đòn bẩy 20 lần), với tỷ suất lợi nhuận đạt 13,95%. Ngược lại, vị thế Short của TRUMP và XRP lần lượt đạt được tỷ suất lợi nhuận 127,99% và 78,11%, cho thấy Wintermute đã nắm bắt cơ hội chính xác trong giai đoạn thị trường đi xuống.
Niềm tin vào Tài sản tiền điện tử rởm bị lung lay, tài sản xanh cũng khó thoát khỏi
Wintermute đã thực hiện các vị thế short lớn đối với các tài sản blue-chip chính như Ethereum (ETH), Solana (SOL) và Curve DAO (CRV), phản ánh sự nghi ngờ sâu sắc về xu hướng ngắn hạn của các đồng altcoin. Vị thế short ETH đạt tới 26,3 triệu USD (đòn bẩy 15 lần), mặc dù tỷ suất lợi nhuận hiện tại là -27,33%, nhưng lập trường giảm giá kiên định của họ vẫn không bị lung lay. Trong khi đó, việc tích cực short Fartcoin (FARTCOIN) và Pump.fun (PUMP) - những token có vốn hóa nhỏ hơn - càng thể hiện rõ chiến lược giảm thiểu rủi ro của họ, tập trung vào các tài sản có tính biến động cao và thanh khoản thấp.
Thị trường hợp đồng chênh lệch có sự phân hóa giữa Long và Short, SOL trở thành "đèn cảnh báo" của thị trường
Mặc dù Wintermute đã chuyển sang thế phòng thủ, nhưng tỷ lệ phí vốn của BTC và ETH trên các sàn giao dịch chính vẫn dương, tâm lý vị thế Long tạm thời chiếm ưu thế. Tuy nhiên, tỷ lệ tài trợ của SOL đã chuyển sang âm trên nhiều sàn giao dịch, với hợp đồng chưa thanh lý giảm từ 12 tỷ USD xuống còn 9.14 tỷ USD. Wintermute nắm giữ vị thế short SOL trị giá 14.7 triệu USD, có thể do dự đoán thị trường sẽ tiếp tục giảm. Nếu tỷ lệ tài trợ của BTC hoặc ETH cũng chuyển sang âm, điều này có thể xác nhận áp lực vị thế short đang gia tăng.
Token vốn hóa nhỏ trở thành mục tiêu của "tiền thông minh", bán lẻ cần đặc biệt thận trọng
Wintermute tích cực short các Token có vốn hóa thấp như TRUMP, FARTCOIN và PUMP, các hợp đồng chưa thanh toán (OI) của những tài sản này đều ở mức cao, cho thấy sự nhiệt tình đầu cơ của các nhà đầu tư bán lẻ không giảm. OI hợp đồng tương lai TRUMP đạt 368 triệu USD, FARTCOIN thậm chí cao hơn với 687 triệu USD. Mặc dù giá PUMP giảm mạnh, khối lượng giữ vị thế vẫn duy trì ở mức 434 triệu USD. Những loại hình này thường dễ bị "tiền thông minh" lợi dụng, khuếch đại Biến động thị trường, khiến các nhà đầu tư bán lẻ bất ngờ.
Kết luận
Chiến lược giao dịch ngắn hạn cho mười Token hàng đầu của Wintermute thể hiện khả năng hoạt động ngược xu thế và quản lý rủi ro tiên đoán. Trong bối cảnh sự phân kỳ giữa bên mua và bên bán trên thị trường gia tăng, cùng với tỷ lệ tài trợ của một số tài sản chuyển sang âm, các nhà đầu tư bán lẻ cần giữ cảnh giác và tham gia thận trọng vào giao dịch tài sản có biến động cao. Nếu trong tương lai tỷ lệ tài trợ của các tài sản chủ đạo đồng loạt chuyển sang âm, thị trường có thể sẽ trải qua một đợt điều chỉnh mạnh mẽ mới. Khuyến nghị theo dõi chặt chẽ dòng vốn và sự biến động cảm xúc thị trường để nắm bắt rủi ro và cơ hội.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Wintermute kích hoạt short BTC, ETH, SOL, XRP, DOGE và mười tài sản tiền điện tử hàng đầu! Bán lẻ cần cảnh giác trước bẫy thị trường
Gần đây, thị trường Tài sản tiền điện tử đã trở nên bất ổn hơn, nhà tạo lập thị trường nổi tiếng Wintermute đã âm thầm điều chỉnh chiến lược, mạnh tay tham gia giao dịch thời gian ngắn cho mười Token phổ biến nhất. Trái ngược với tâm lý vị thế Long chủ đạo, Wintermute đã chuyển sang danh mục đầu tư phòng thủ, việc làm short trở thành điều bình thường mới. Liệu động thái này có báo hiệu rằng thị trường sắp đón nhận một đợt Biến động mới? Các bán lẻ nên ứng phó như thế nào với các rủi ro tiềm ẩn?
Danh mục đầu tư phòng ngừa xuất hiện, tỷ lệ vị thế Short gần 70%
Theo dữ liệu mới nhất, Wintermute hiện đang quản lý 123 triệu USD tài sản tiền điện tử, trong đó gần 70% được phân bổ vào vị thế Short. Mặc dù nắm giữ bốn vị thế Long như Bitcoin, Sui, Dogecoin (DOGE) và chỉ số S&P 500 (SPX), nhưng quy mô tương đối hạn chế. Vị thế Long lớn nhất là Bitcoin, trị giá 10,38 triệu USD (đòn bẩy 20 lần), với tỷ suất lợi nhuận đạt 13,95%. Ngược lại, vị thế Short của TRUMP và XRP lần lượt đạt được tỷ suất lợi nhuận 127,99% và 78,11%, cho thấy Wintermute đã nắm bắt cơ hội chính xác trong giai đoạn thị trường đi xuống.
Niềm tin vào Tài sản tiền điện tử rởm bị lung lay, tài sản xanh cũng khó thoát khỏi
Wintermute đã thực hiện các vị thế short lớn đối với các tài sản blue-chip chính như Ethereum (ETH), Solana (SOL) và Curve DAO (CRV), phản ánh sự nghi ngờ sâu sắc về xu hướng ngắn hạn của các đồng altcoin. Vị thế short ETH đạt tới 26,3 triệu USD (đòn bẩy 15 lần), mặc dù tỷ suất lợi nhuận hiện tại là -27,33%, nhưng lập trường giảm giá kiên định của họ vẫn không bị lung lay. Trong khi đó, việc tích cực short Fartcoin (FARTCOIN) và Pump.fun (PUMP) - những token có vốn hóa nhỏ hơn - càng thể hiện rõ chiến lược giảm thiểu rủi ro của họ, tập trung vào các tài sản có tính biến động cao và thanh khoản thấp.
Thị trường hợp đồng chênh lệch có sự phân hóa giữa Long và Short, SOL trở thành "đèn cảnh báo" của thị trường
Mặc dù Wintermute đã chuyển sang thế phòng thủ, nhưng tỷ lệ phí vốn của BTC và ETH trên các sàn giao dịch chính vẫn dương, tâm lý vị thế Long tạm thời chiếm ưu thế. Tuy nhiên, tỷ lệ tài trợ của SOL đã chuyển sang âm trên nhiều sàn giao dịch, với hợp đồng chưa thanh lý giảm từ 12 tỷ USD xuống còn 9.14 tỷ USD. Wintermute nắm giữ vị thế short SOL trị giá 14.7 triệu USD, có thể do dự đoán thị trường sẽ tiếp tục giảm. Nếu tỷ lệ tài trợ của BTC hoặc ETH cũng chuyển sang âm, điều này có thể xác nhận áp lực vị thế short đang gia tăng.
Token vốn hóa nhỏ trở thành mục tiêu của "tiền thông minh", bán lẻ cần đặc biệt thận trọng
Wintermute tích cực short các Token có vốn hóa thấp như TRUMP, FARTCOIN và PUMP, các hợp đồng chưa thanh toán (OI) của những tài sản này đều ở mức cao, cho thấy sự nhiệt tình đầu cơ của các nhà đầu tư bán lẻ không giảm. OI hợp đồng tương lai TRUMP đạt 368 triệu USD, FARTCOIN thậm chí cao hơn với 687 triệu USD. Mặc dù giá PUMP giảm mạnh, khối lượng giữ vị thế vẫn duy trì ở mức 434 triệu USD. Những loại hình này thường dễ bị "tiền thông minh" lợi dụng, khuếch đại Biến động thị trường, khiến các nhà đầu tư bán lẻ bất ngờ.
Kết luận
Chiến lược giao dịch ngắn hạn cho mười Token hàng đầu của Wintermute thể hiện khả năng hoạt động ngược xu thế và quản lý rủi ro tiên đoán. Trong bối cảnh sự phân kỳ giữa bên mua và bên bán trên thị trường gia tăng, cùng với tỷ lệ tài trợ của một số tài sản chuyển sang âm, các nhà đầu tư bán lẻ cần giữ cảnh giác và tham gia thận trọng vào giao dịch tài sản có biến động cao. Nếu trong tương lai tỷ lệ tài trợ của các tài sản chủ đạo đồng loạt chuyển sang âm, thị trường có thể sẽ trải qua một đợt điều chỉnh mạnh mẽ mới. Khuyến nghị theo dõi chặt chẽ dòng vốn và sự biến động cảm xúc thị trường để nắm bắt rủi ro và cơ hội.