Solv Protocol: 探索BTCFi生态中的质押抽象层与流动性机制

Solv Protocol成立于2020年,旨在降低创造和使用链上金融工具的门槛,为加密领域带来多样化的资产类别和收益机会。该项目专注于铸造和交易与金融权属证书相关的NFT。2024年随着BTCFi赛道的发展,Solv Protocol将重心放在BTCFi上,创造了全链收益比特币资产SolvBTC,为比特币持有人提供新的机会,同时创建高效的BTCFi生态系统。近期Solv Protocol推出了质押抽象层(SAL),简化和标准化跨链的比特币质押过程,抽象出比特币质押场景的复杂性,让用户和开发者可以快速采用。

项目基本信息

• 网站:
• 推特:@SolvProtocol,粉丝27.2万
• 上线时间:2021年6月主网上线,尚未发行代币

项目团队

• Ryan Chow:联合创始人。北京外国语大学毕业,曾任北京优赞科技联合创始人,研究区块链技术整合和金融监管。
• Will Wang:联合创始人。创造了ERC-3525半匀质化通证标准,金融IT领域20年经验。
• 孟岩:联合创始人。曾任CSDN副总裁,活跃的Crypto行业KOL。

融资情况

Solv Protocol已通过三轮融资筹集约2900万美元,包括:

• 天使轮:600万美元
• 种子轮:1200万美元
• 战略轮:1100万美元

投资方包括Binance Labs、Blockchain Capital、Laser Digital、经纬中国、OKX Ventures等知名机构。

开发实力

Solv Protocol自2020年立项以来,在降低链上金融工具创造和使用门槛方面持续深耕。项目能够快速发行BTC封装资产SolvBTC,并迅速占领BTC基础的LST市场。各项关键技术节点均如期完成,展现出技术团队的实力。

运行模式

Solv Protocol通过BTC质押解锁1.3万亿美元的BTC资产潜力。项目推出全链收益BTC资产SolvBTC,释放BTC质押流动性,并推出Staking Abstraction Layer(SAL)质押抽象层,开始对BTC流动性进行聚合。

Solv Protocol构建了一个完整的比特币质押生态系统,集成质押协议、LST发行方、验证者和收益分发方,实现比特币主网与EVM兼容链的无缝交互,简化了用户端和开发者层面的质押实现。

Staking Abstraction Layer (SAL)质押抽象层

SAL是一个模块化架构,旨在促进安全高效的BTC记账。其关键模块包括:

• Staking参数矩阵(SPM):标准化BTC质押的各种设置和参数
• LST生成模块:简化跨链流动性质押Token的发行
• 交易生成模块:自动生成并广播BTC质押交易
• 验证节点:实时验证质押交易的合法性和安全性
• 收益分配模块:负责将质押奖励正确映射到LST持有者

SAL整合了多个质押参与者,将复杂过程抽象成标准化模块,简化了质押实施,促进更多dApp采用。

相较于其他BTCFi项目的优势

1. 安全保障:整合活跃验证服务(AVS)确保质押交易安全
2. 流程优化:简化质押操作,提高用户体验和效率
3. 全链收益聚合平台:采用CeDeFi模式,提供透明化合约管理服务
4. 行业标准化:推动基于BTC的LST行业标准化
5. 统一的流动性:作为BTCFi行业内统一的流动性入口,整合各种资源和投资机会

项目模型

业务模型

两个主要角色:

1. BTC及LST质押者:可在多链上质押BTC或封装BTC,获取SolvBTC
2. 合作项目:Solv Protocol将用户质押的BTC存入各种DeFi协议,获取收益

Solv Protocol收入来源:收取一定比例的用户收益

代币模型

Solv Protocol尚未发布任何代币或发币计划。

链上数据

• TVL:从2024年1月至今增长迅速,最近1个月由11.53亿美元增至17.83亿美元,涨幅54.64%
• 用户数量:SolvBTC用户数量8个月内由185,799增至397,324,增长113.85%

支持项目

Solv Protocol得到了多个公链和DeFi项目的支持,其封装资产SolvBTC、SolvBTC.BBN、SolvBTC.ENA、SolvBTC.CORE在多个链和DeFi项目中被采用。

与Babylon的对比

Solv Protocol和Babylon在BTC质押领域有合作,但各有独特定位:

• Babylon专注于BTC质押,扩展比特币安全性到其他网络
• Solv Protocol是全链收益与流动性协议,简化BTC质押过程

Solv Protocol TVL(17.83亿美元)已超过Babylon(16.05亿美元)。

项目风险

1. 智能合约漏洞风险
2. 缺乏明确的代币经济模型
3. 去中心化管理的挑战
4. 流动性风险
5. 高风险DeFi协议的风险
6. 市场接受度和用户信任建立需要时间

总结

Solv Protocol作为BTCFi赛道的创新项目,通过SolvBTC和SAL技术整合了比特币质押生态系统,降低了用户参与门槛。项目展现出快速增长的TVL和用户数量,获得了业内知名投资机构和项目的支持。

尽管面临一些挑战和潜在风险,如安全漏洞、缺乏代币经济模型、去中心化管理等,但这些风险普遍存在于BTCFi项目中。Solv Protocol推出SAL后,其发展方向与单纯提供BTC基础LST的项目有了明显区别,聚合全链BTC分散流动性的潜力更大。

综上所述,Solv Protocol是一个值得投资和关注的项目,在BTCFi生态中具有独特优势和发展前景。