Экосистема DeFi на Solana полностью восстанавливается, каковы результаты проектов в различных областях?
В последнее время экосистема Solana демонстрирует сильные результаты благодаря новым направлениям, цена SOL на некоторое время приблизилась к 100 долларам. В то же время объем торгов на децентрализованных биржах Solana на короткое время превысил объем торгов на Ethereum, что привлекло широкое внимание рынка. В таком контексте каковы результаты различных проектов в области DeFi на Solana? Действительно ли старые проекты возрождаются? Давайте посмотрим.
Сфера ликвидного стекинга продолжает расти
Ликвидное стекинг стало важной точкой роста в экосистеме Solana. Само стекинг блокирует средства, что способствует росту цены SOL, в то время как различные токены ликвидного стекинга (LST) могут использоваться в других проектах Децентрализованных финансов. Эффект аэрдропа новых проектов и меры поощрения также привлекли множество средств для участия.
Согласно статистике данных платформы, по состоянию на 22 декабря, два крупнейших проекта ликвидного стекинга в экосистеме Solana достигли TVL в 1,05 миллиарда долларов и 626 миллионов долларов соответственно, занимая первые два места по TVL в экосистеме. Хотя по сравнению с историческими максимумами сумма стейкинговых средств в долларах составляет лишь 57%, количество стекинговых SOL (11,15 миллиона SOL) уже установило новый рекорд.
Другой популярный проект, помимо стейкинга, также предлагает инфраструктуру MEV и получил широкое внимание благодаря неожиданным аирдропам. В последнее время этот проект начал стимулировать использование своих LST в проектах Децентрализованных финансов, что привело к быстрому росту объема стейкинга до 6420000 SOL.
Изменение конкурентной структуры на рынке DEX
Основными конкурентами на рынке децентрализованных бирж (DEX) остаются два устоявшихся проекта, которые разработали функции концентрированной ликвидности на основе уже существующих решений, но их позиции уже изменились.
С точки зрения ликвидности, ликвидность проекта снизилась с исторического максимума в 2,21 миллиарда долларов до 113 миллионов долларов, что составляет всего 5,1% от пика. Другой проект снизился с 1,41 миллиарда долларов до 184 миллионов долларов, что составляет 13% от пика.
Недавно объем торгов на Solana DEX привлек внимание, превысив объем торгов на Ethereum. Согласно данным, как за 24 часа, так и за 7 дней объем торгов на Solana превышает объем торгов на Ethereum. Несмотря на то, что некоторые сомневаются в возможных проблемах с дублированием расчетов объемов торгов агрегаторов, после отдельного расчета объемов торгов на каждом DEX оказалось, что сумма объемов торгов основных DEX на Solana за 24 часа составляет 1,55 миллиарда долларов, в то время как сумма объемов торгов основных DEX на Ethereum составляет 1,18 миллиарда долларов, что действительно выше, чем у Ethereum.
Следует отметить, что соотношение объема торгов к TVL на DEX Solana значительно выше, чем на Ethereum, что свидетельствует о высокой эффективности использования капитала. Это означает, что при одинаковом капитале доходность от предоставления ликвидности на Solana может значительно превышать таковую на Ethereum, что в будущем может привлечь больше средств.
Обновление старых и новых игроков в секторе кредитования
На рынке децентрализованных кредитов произошли значительные изменения: среди старых проектов только один по-прежнему занимает высокие позиции, но его обошли новые проекты. TVL этого старого проекта снизился с исторического максимума в 910 миллионов долларов до 187 миллионов долларов, что составляет 20,5% от пикового значения. Другие старые кредитные протоколы показывают еще более плохие результаты, снижение TVL в большинстве случаев превышает 90%.
Одновременно на этой арене появились новые конкуренты. TVL двух новых проектов достигло 348 миллионов долларов и 204 миллиона долларов соответственно, и в последнее время они быстро растут. Эти проекты еще не выпустили токены управления, но все они запустили системы баллов для стимулирования участия пользователей. Под воздействием недавних аирдропов нескольких проектов, а также благодаря поддержке различных LST, эти новые платформы кредитования привлекли значительные объемы капитала.
Другие дорожки показывают разные результаты
Рынок агрегаторов доходности почти был опровергнут. Проект, чей TVL достигал 3,4 миллиарда долларов, сейчас остался всего с 402 тысячами долларов. Некоторые проекты агрегаторов, предлагающие функции кредитования и маржинального майнинга, также показывают плохие результаты из-за снижения доходности от майнинга.
В отличие от проектов на Layer 2 Ethereum, рынок бессрочных контрактов показывает несколько худшие результаты, но все же имеет свои яркие моменты. Один из проектов с сильными комплексными показателями использует модель торгового ордера, TVL достиг нового рекорда в 105 миллионов долларов, а объем торгов за 24 часа довольно значителен. Другой проект, использующий модель, аналогичную GMX V1, также показывает неплохие результаты, хотя лимит средств составляет всего 23 миллиона долларов, но объем торгов за 24 часа достиг 101 миллиона долларов.
В области децентрализованных стабильных монет всегда отсутствовали проекты с выдающимися показателями. Один из проектов, который завершил финансирование с оценкой почти в 2 миллиарда долларов, в максимальный момент имел TVL всего 42 миллиона долларов, а сейчас осталось лишь 11.19 миллиона долларов. Другие проекты стабильных монет, использующие избыточное обеспечение для эмиссии, также оказались в упадке.
В целом, экосистема DeFi Solana демонстрирует смену поколений и конкурентную борьбу. Ликвидное стекинг, DEX и новые платформы кредитования показывают выдающиеся результаты, в то время как области агрегаторов доходности и стабильных монет сталкиваются с вызовами. С развитием и инновациями экосистемы конкурентоспособность Solana в области DeFi имеет все шансы на дальнейшее повышение.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Solana Децентрализованные финансы全面复苏 ликвидный стейкинг и DEX赛道表现亮眼
Экосистема DeFi на Solana полностью восстанавливается, каковы результаты проектов в различных областях?
В последнее время экосистема Solana демонстрирует сильные результаты благодаря новым направлениям, цена SOL на некоторое время приблизилась к 100 долларам. В то же время объем торгов на децентрализованных биржах Solana на короткое время превысил объем торгов на Ethereum, что привлекло широкое внимание рынка. В таком контексте каковы результаты различных проектов в области DeFi на Solana? Действительно ли старые проекты возрождаются? Давайте посмотрим.
Сфера ликвидного стекинга продолжает расти
Ликвидное стекинг стало важной точкой роста в экосистеме Solana. Само стекинг блокирует средства, что способствует росту цены SOL, в то время как различные токены ликвидного стекинга (LST) могут использоваться в других проектах Децентрализованных финансов. Эффект аэрдропа новых проектов и меры поощрения также привлекли множество средств для участия.
Согласно статистике данных платформы, по состоянию на 22 декабря, два крупнейших проекта ликвидного стекинга в экосистеме Solana достигли TVL в 1,05 миллиарда долларов и 626 миллионов долларов соответственно, занимая первые два места по TVL в экосистеме. Хотя по сравнению с историческими максимумами сумма стейкинговых средств в долларах составляет лишь 57%, количество стекинговых SOL (11,15 миллиона SOL) уже установило новый рекорд.
Другой популярный проект, помимо стейкинга, также предлагает инфраструктуру MEV и получил широкое внимание благодаря неожиданным аирдропам. В последнее время этот проект начал стимулировать использование своих LST в проектах Децентрализованных финансов, что привело к быстрому росту объема стейкинга до 6420000 SOL.
Изменение конкурентной структуры на рынке DEX
Основными конкурентами на рынке децентрализованных бирж (DEX) остаются два устоявшихся проекта, которые разработали функции концентрированной ликвидности на основе уже существующих решений, но их позиции уже изменились.
С точки зрения ликвидности, ликвидность проекта снизилась с исторического максимума в 2,21 миллиарда долларов до 113 миллионов долларов, что составляет всего 5,1% от пика. Другой проект снизился с 1,41 миллиарда долларов до 184 миллионов долларов, что составляет 13% от пика.
Недавно объем торгов на Solana DEX привлек внимание, превысив объем торгов на Ethereum. Согласно данным, как за 24 часа, так и за 7 дней объем торгов на Solana превышает объем торгов на Ethereum. Несмотря на то, что некоторые сомневаются в возможных проблемах с дублированием расчетов объемов торгов агрегаторов, после отдельного расчета объемов торгов на каждом DEX оказалось, что сумма объемов торгов основных DEX на Solana за 24 часа составляет 1,55 миллиарда долларов, в то время как сумма объемов торгов основных DEX на Ethereum составляет 1,18 миллиарда долларов, что действительно выше, чем у Ethereum.
Следует отметить, что соотношение объема торгов к TVL на DEX Solana значительно выше, чем на Ethereum, что свидетельствует о высокой эффективности использования капитала. Это означает, что при одинаковом капитале доходность от предоставления ликвидности на Solana может значительно превышать таковую на Ethereum, что в будущем может привлечь больше средств.
Обновление старых и новых игроков в секторе кредитования
На рынке децентрализованных кредитов произошли значительные изменения: среди старых проектов только один по-прежнему занимает высокие позиции, но его обошли новые проекты. TVL этого старого проекта снизился с исторического максимума в 910 миллионов долларов до 187 миллионов долларов, что составляет 20,5% от пикового значения. Другие старые кредитные протоколы показывают еще более плохие результаты, снижение TVL в большинстве случаев превышает 90%.
Одновременно на этой арене появились новые конкуренты. TVL двух новых проектов достигло 348 миллионов долларов и 204 миллиона долларов соответственно, и в последнее время они быстро растут. Эти проекты еще не выпустили токены управления, но все они запустили системы баллов для стимулирования участия пользователей. Под воздействием недавних аирдропов нескольких проектов, а также благодаря поддержке различных LST, эти новые платформы кредитования привлекли значительные объемы капитала.
Другие дорожки показывают разные результаты
Рынок агрегаторов доходности почти был опровергнут. Проект, чей TVL достигал 3,4 миллиарда долларов, сейчас остался всего с 402 тысячами долларов. Некоторые проекты агрегаторов, предлагающие функции кредитования и маржинального майнинга, также показывают плохие результаты из-за снижения доходности от майнинга.
В отличие от проектов на Layer 2 Ethereum, рынок бессрочных контрактов показывает несколько худшие результаты, но все же имеет свои яркие моменты. Один из проектов с сильными комплексными показателями использует модель торгового ордера, TVL достиг нового рекорда в 105 миллионов долларов, а объем торгов за 24 часа довольно значителен. Другой проект, использующий модель, аналогичную GMX V1, также показывает неплохие результаты, хотя лимит средств составляет всего 23 миллиона долларов, но объем торгов за 24 часа достиг 101 миллиона долларов.
В области децентрализованных стабильных монет всегда отсутствовали проекты с выдающимися показателями. Один из проектов, который завершил финансирование с оценкой почти в 2 миллиарда долларов, в максимальный момент имел TVL всего 42 миллиона долларов, а сейчас осталось лишь 11.19 миллиона долларов. Другие проекты стабильных монет, использующие избыточное обеспечение для эмиссии, также оказались в упадке.
В целом, экосистема DeFi Solana демонстрирует смену поколений и конкурентную борьбу. Ликвидное стекинг, DEX и новые платформы кредитования показывают выдающиеся результаты, в то время как области агрегаторов доходности и стабильных монет сталкиваются с вызовами. С развитием и инновациями экосистемы конкурентоспособность Solana в области DeFi имеет все шансы на дальнейшее повышение.