JLP и Neutral: качественные активы и институциональные стратегии в мире шифрования
В области шифрования активов поиск качественных активов является ключевым первым шагом к получению дохода. JLP (токен поставщика ликвидности Jupiter) безусловно является одним из лучших. С момента своего запуска JLP за год достиг увеличения на 300%, а максимальная просадка составила всего 30%, и произошла в последующие 3 месяца. Эта выдающаяся производительность в сочетании с объемом средств более 1 миллиарда долларов делает JLP объектом повышенного внимания на рынке.
Прибыльная модель JLP в основном состоит из двух аспектов: доходов в качестве контрагента по контрактам и 75% распределения торговых комиссий по вечным контрактам Jupiter. Это позволяет JLP поддерживать годовую доходность на уровне более 30% в долгосрочной перспективе, иногда даже превышая 50%. JLP сам по себе состоит из 47% SOL, 8% ETH, 13% BTC и 32% USDC, что позволяет сохранять рискованное положение в отношении шифрования активов, одновременно предоставляя инвесторам определенное распределение рисков.
Однако JLP не является полностью безрисковым. Его потенциальные риски в основном связаны с двумя аспектами: краткосрочной прибылью трейдеров по контрактам в условиях экстремального рынка и долгосрочным снижением цен на шифрование-активы. Чтобы избежать этих рисков, появились некоторые институциональные стратегии.
Некоторые институциональные стратегии хеджирования на основе блокчейна предлагают инновационное решение на Solana: инвесторы вносят USDC, обменивают его на JLP, затем закладывают JLP в кредитном соглашении для получения USDC и снова обменивают на JLP. В то же время, используя бессрочные контракты, они шортят соответствующую долю шифрования активов JLP, достигая нейтрального к риску состояния. Эта стратегия в настоящее время привлекла более 12 миллионов долларов США общей заблокированной стоимости, с годовой доходностью более 15% и максимальной просадкой, контролируемой на уровне менее 2%.
Несмотря на то, что эта стратегия кажется простой, для обычных инвесторов ее реализация может столкнуться со многими вызовами. Шорт-хеджирование связано с риском ликвидации и аномальным уровнем финансирования, а займ также может привести к убыткам из-за длительного инверсии процентных ставок. В сравнении, институциональные хедж-фонды имеют команды мониторинга, работающие круглосуточно, богатый опыт управления рисками и подготовленные планы, что позволяет им лучше контролировать риски.
В настоящее время на рынке уже появилось несколько блокчейн-хедж-фондов, предлагающих аналогичные услуги. Они не только предоставляют доходы от стратегии, некоторые из них также имеют системы начисления баллов и ожидания эмиссии токенов, что предоставляет инвесторам дополнительные возможности для получения дохода.
В целом, инвесторы, ищущие стабильный доход на рынке криптовалют, могут рассмотреть такие институциональные стратегии. Они предлагают значительные доходы, одновременно обеспечивая более профессиональную защиту средств инвесторов. Однако каждый инвестор должен осторожно оценить, стоит ли участвовать в таких стратегиях, исходя из своей способности к риску и инвестиционных целей.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
12 Лайков
Награда
12
2
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
MiningDisasterSurvivor
· 9ч назад
30% дохода? Очевидно, это снова финансовая пирамида. Смотрите, не попадайтесь, в свое время Luna тоже так говорила.
Посмотреть ОригиналОтветить0
ForkLibertarian
· 9ч назад
Всего пятьдесят процентов APY? Играете так осторожно?
Новая стратегия JLP: как институциональные хедж-фонды достигают 15% годовой доходности
JLP и Neutral: качественные активы и институциональные стратегии в мире шифрования
В области шифрования активов поиск качественных активов является ключевым первым шагом к получению дохода. JLP (токен поставщика ликвидности Jupiter) безусловно является одним из лучших. С момента своего запуска JLP за год достиг увеличения на 300%, а максимальная просадка составила всего 30%, и произошла в последующие 3 месяца. Эта выдающаяся производительность в сочетании с объемом средств более 1 миллиарда долларов делает JLP объектом повышенного внимания на рынке.
Прибыльная модель JLP в основном состоит из двух аспектов: доходов в качестве контрагента по контрактам и 75% распределения торговых комиссий по вечным контрактам Jupiter. Это позволяет JLP поддерживать годовую доходность на уровне более 30% в долгосрочной перспективе, иногда даже превышая 50%. JLP сам по себе состоит из 47% SOL, 8% ETH, 13% BTC и 32% USDC, что позволяет сохранять рискованное положение в отношении шифрования активов, одновременно предоставляя инвесторам определенное распределение рисков.
Однако JLP не является полностью безрисковым. Его потенциальные риски в основном связаны с двумя аспектами: краткосрочной прибылью трейдеров по контрактам в условиях экстремального рынка и долгосрочным снижением цен на шифрование-активы. Чтобы избежать этих рисков, появились некоторые институциональные стратегии.
Некоторые институциональные стратегии хеджирования на основе блокчейна предлагают инновационное решение на Solana: инвесторы вносят USDC, обменивают его на JLP, затем закладывают JLP в кредитном соглашении для получения USDC и снова обменивают на JLP. В то же время, используя бессрочные контракты, они шортят соответствующую долю шифрования активов JLP, достигая нейтрального к риску состояния. Эта стратегия в настоящее время привлекла более 12 миллионов долларов США общей заблокированной стоимости, с годовой доходностью более 15% и максимальной просадкой, контролируемой на уровне менее 2%.
Несмотря на то, что эта стратегия кажется простой, для обычных инвесторов ее реализация может столкнуться со многими вызовами. Шорт-хеджирование связано с риском ликвидации и аномальным уровнем финансирования, а займ также может привести к убыткам из-за длительного инверсии процентных ставок. В сравнении, институциональные хедж-фонды имеют команды мониторинга, работающие круглосуточно, богатый опыт управления рисками и подготовленные планы, что позволяет им лучше контролировать риски.
В настоящее время на рынке уже появилось несколько блокчейн-хедж-фондов, предлагающих аналогичные услуги. Они не только предоставляют доходы от стратегии, некоторые из них также имеют системы начисления баллов и ожидания эмиссии токенов, что предоставляет инвесторам дополнительные возможности для получения дохода.
В целом, инвесторы, ищущие стабильный доход на рынке криптовалют, могут рассмотреть такие институциональные стратегии. Они предлагают значительные доходы, одновременно обеспечивая более профессиональную защиту средств инвесторов. Однако каждый инвестор должен осторожно оценить, стоит ли участвовать в таких стратегиях, исходя из своей способности к риску и инвестиционных целей.