Анализ рынка ликвидного стейкинга экосистемы Solana: конкуренция четырех основных проектов
С восстановлением рынка криптовалют Solana (SOL) поднялся на шестое место по рыночной капитализации, его объем застейканных активов занимает второе место среди всех блокчейнов на основе доказательства доли (PoS), уступая только Ethereum. Однако общая заблокированная стоимость (TVL) децентрализованных финансовых (DeFi) приложений в экосистеме Solana относительно низка и составляет всего 1,137 миллиарда долларов, что примерно составляет 11,3% от исторического максимума.
В составе TVL Solana ликвидный стейкинг занимает важное место и рассматривается как ключевой фактор, способствующий восстановлению TVL. Среди них Marinade и Jito с самым высоким TVL становятся лидерами, подчеркивая важность категории ликвидного стейкинга. В этой статье будет подробно рассмотрено основные участники рынка ликвидного стейкинга Solana, а также проведен сравнительный анализ их стратегий и рыночной производительности.
Обзор рынка стейкинга Solana
По состоянию на 12 декабря рыночная капитализация SOL достигла 30,53 миллиарда долларов, капитализация застейканных средств составила 27,62 миллиарда долларов, доля застейканных средств составляет 69,18%, количество застейканных SOL - 391 миллионов, уровень инфляции - 6,75%, уровень вознаграждения - 6,87%. Капитализация застейканных средств SOL занимает второе место среди PoS блокчейнов, уступая только ETH; доля застейканных средств также относительно высока среди основных PoS блокчейнов.
В сети Solana насчитывается 1986 валидаторов, при этом лучшие валидаторы предлагают почти 8% APY и не взимают комиссию. Для повышения безопасности сети и уровня децентрализации Фонд Solana запустил "программу стейкинг-пулов", позволяющую пользователям помещать SOL в стейкинг-пулы и получать SPL токены, представляющие долю, то есть ликвидные стейкинг токены (LST). В настоящее время в стейкинг-пуле заблокировано около 16820000 SOL, что составляет 4.3% от общего объема стейкинга, средний APY составляет 6.68%.
Сравнение четырех основных проектов ликвидного стейкинга
1. Маринад Финанс
Дата основания: август 2021 года
Застейкано: 705.8万SOL
TVL: 7,77 миллиарда долларов США
доходность от застейкать: 6.543%
Токен управления: MNDE (ликвидная капитализация 85,99 миллиона долларов)
Особенности:
Самый ранний ликвидный стейкинг протокол в экосистеме Solana
Предоставление услуги нативного застейкать
застейкать токены：mSOL
2. Дзито
Дата основания: конец 2022 года
Зафиксированный объем: 638万SOL
TVL: 4,55 миллиарда долларов
доходность от стейкинга: 6.892%
Токен управления: JTO (рыночная капитализация 342 миллиона долларов)
Особенности:
Разработка MEV инфраструктуры для сети Solana
Часть доходов от MEV распределяется между застейканными пользователями
Застейкать токены: JitoSOL
3. БлейзСтейк
Дата основания: май 2022 года
Застейкано: 152万SOL
TVL: 1.08 миллиарда долларов
доходность от стейкинга: 6.232%
Токен управления: BLZE (общая рыночная капитализация 38,84 миллиона долларов)
Особенности:
Используйте официальный смарт-контракт пула заステкинга Solana Labs
Позволяет пользователям выбирать конкретных валидаторов для заステйка.
Провайдеры ликвидного стейкинга для многосетевых цепочек
Объявлено о приостановке приема новых застыковок на Solana
застейкать токены: stSOL
Применение LST в DeFi
LST различных проектов получает широкую поддержку в экосистеме DeFi Solana:
Заем: marginfi и Solend поддерживают mSOL, JitoSOL, bSOL в качестве залога
DEX：На Orca высокая ликвидность по mSOL/SOL и bSOL/SOL
Стимулы оказывают значительное влияние на рост объема застейканных средств и ликвидность LST:
BlazeStake предлагает наивысшие стимулы, за последние 30 дней объем застейканных средств увеличился на 177%
Marinade предоставляет низкие стимулы, но обеспечивает стабильный рост
Jito еще не предоставил стимулы для DeFi приложений
Lido выбрал выйти с рынка из-за отсутствия стимулов, так как распределение токенов близится к завершению.
Заключение
В экосистеме Solana существует множество уникальных решений для ликвидного стейкинга, каждое из которых имеет свои особенности: Marinade как пионер предлагает комплексные услуги, Jito увеличивает доходность с помощью инфраструктуры MEV, BlazeStake позволяет целенаправленный стейкинг, а Lido представляет стратегию многоцепочечного развертывания. Тем не менее, общий объем ликвидного стейкинга все еще невелик, составляет всего 4,3% от общего объема стейкинга в сети.
Конкуренция на рынке велика, и меры стимулирования остаются ключом к привлечению пользователей. В будущем могут появиться больше инновационных решений, таких как LST от marginfi. С дальнейшим развитием экосистемы Solana конкуренция в области ликвидного стейкинга может еще больше измениться.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
9 Лайков
Награда
9
6
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
MoonMathMagic
· 15ч назад
Sol стабилизировался
Посмотреть ОригиналОтветить0
ChainSauceMaster
· 15ч назад
Медвежий рынок all in sol的狠人集合
Посмотреть ОригиналОтветить0
RugDocDetective
· 15ч назад
tvl сколько уже не важно, просто смотрим как sol На луну
Посмотреть ОригиналОтветить0
IfIWereOnChain
· 15ч назад
tvl выглядит не очень хорошо, я устал от нервов
Посмотреть ОригиналОтветить0
DefiPlaybook
· 15ч назад
Согласно данным TVL, SOL на 80% хуже, чем ETH, путь к восстановлению будет долгим.
Конкуренция на рынке ликвидного стейкинга Solana весьма интенсивна, четыре крупных проекта демонстрируют свои сильные стороны.
Анализ рынка ликвидного стейкинга экосистемы Solana: конкуренция четырех основных проектов
С восстановлением рынка криптовалют Solana (SOL) поднялся на шестое место по рыночной капитализации, его объем застейканных активов занимает второе место среди всех блокчейнов на основе доказательства доли (PoS), уступая только Ethereum. Однако общая заблокированная стоимость (TVL) децентрализованных финансовых (DeFi) приложений в экосистеме Solana относительно низка и составляет всего 1,137 миллиарда долларов, что примерно составляет 11,3% от исторического максимума.
В составе TVL Solana ликвидный стейкинг занимает важное место и рассматривается как ключевой фактор, способствующий восстановлению TVL. Среди них Marinade и Jito с самым высоким TVL становятся лидерами, подчеркивая важность категории ликвидного стейкинга. В этой статье будет подробно рассмотрено основные участники рынка ликвидного стейкинга Solana, а также проведен сравнительный анализ их стратегий и рыночной производительности.
Обзор рынка стейкинга Solana
По состоянию на 12 декабря рыночная капитализация SOL достигла 30,53 миллиарда долларов, капитализация застейканных средств составила 27,62 миллиарда долларов, доля застейканных средств составляет 69,18%, количество застейканных SOL - 391 миллионов, уровень инфляции - 6,75%, уровень вознаграждения - 6,87%. Капитализация застейканных средств SOL занимает второе место среди PoS блокчейнов, уступая только ETH; доля застейканных средств также относительно высока среди основных PoS блокчейнов.
В сети Solana насчитывается 1986 валидаторов, при этом лучшие валидаторы предлагают почти 8% APY и не взимают комиссию. Для повышения безопасности сети и уровня децентрализации Фонд Solana запустил "программу стейкинг-пулов", позволяющую пользователям помещать SOL в стейкинг-пулы и получать SPL токены, представляющие долю, то есть ликвидные стейкинг токены (LST). В настоящее время в стейкинг-пуле заблокировано около 16820000 SOL, что составляет 4.3% от общего объема стейкинга, средний APY составляет 6.68%.
Сравнение четырех основных проектов ликвидного стейкинга
1. Маринад Финанс
2. Дзито
3. БлейзСтейк
4. Открытый плавательный бассейн
Применение LST в DeFi
LST различных проектов получает широкую поддержку в экосистеме DeFi Solana:
Стимулы оказывают значительное влияние на рост объема застейканных средств и ликвидность LST:
Заключение
В экосистеме Solana существует множество уникальных решений для ликвидного стейкинга, каждое из которых имеет свои особенности: Marinade как пионер предлагает комплексные услуги, Jito увеличивает доходность с помощью инфраструктуры MEV, BlazeStake позволяет целенаправленный стейкинг, а Lido представляет стратегию многоцепочечного развертывания. Тем не менее, общий объем ликвидного стейкинга все еще невелик, составляет всего 4,3% от общего объема стейкинга в сети.
Конкуренция на рынке велика, и меры стимулирования остаются ключом к привлечению пользователей. В будущем могут появиться больше инновационных решений, таких как LST от marginfi. С дальнейшим развитием экосистемы Solana конкуренция в области ликвидного стейкинга может еще больше измениться.